Siapa yang memutuskan?
Misalnya, bank dapat menaikkan suku bunga pada kartu kredit jika Anda melewatkan pembayaran.
The Fed Mempengaruhi Suku Bunga Jangka Pendek
Libor : Ini adalah tarif yang dibebankan bank satu sama lain untuk pinjaman semalam untuk memenuhi persyaratan cadangan Fed. Ini merupakan akronim untuk London InterBank Offering Rate. Biasanya hanya beberapa sepersepuluh dari titik lebih tinggi dari tingkat dana Fed.
Prime Rate : Bank apa yang menagih pelanggan terbaik mereka. Biasanya di atas tingkat dana Fed, tetapi beberapa poin di bawah rata-rata suku bunga variabel. Suku bunga mempengaruhi ekonomi secara perlahan. Ketika Federal Reserve mengubah tingkat dana Fed, diperlukan waktu 12-18 bulan bagi efek perubahan untuk meresap ke seluruh ekonomi. Ketika tarif meningkat, bank perlahan-lahan meminjamkan lebih sedikit, dan bisnis perlahan-lahan menunda ekspansi. Demikian pula, konsumen perlahan-lahan menyadari bahwa mereka tidak sekaya dulu, dan menunda pembelian.
Analis pasar saham dan pedagang mengamati rapat FOMC bulanan secara dekat.
Penurunan 0,25 poin dalam tingkat segera mengirim pasar lebih tinggi dalam sorak sorai karena tahu yang akan merangsang ekonomi. Di sisi lain, peningkatan 0,25 dalam tarif dapat mengirim pasar turun, karena mengantisipasi pertumbuhan yang lambat. Analis meneliti setiap kata yang diucapkan oleh siapa pun di The Fed untuk mencoba dan mendapatkan petunjuk tentang apa yang akan dilakukan Fed.
Berbagai jenis suku bunga didorong oleh kekuatan yang berbeda. Suku bunga variabel adalah apa yang dikatakan oleh namanya, mereka bervariasi sepanjang masa pinjaman. The Fed menaikkan atau menurunkan tingkat suku bunga fed dengan alat-alatnya.
Bagaimana Investor Treasury Mempengaruhi Suku Bunga Jangka Panjang
Bunga pinjaman jangka panjang, seperti suku bunga hipotek bunga tetap 15 tahun dan 30 tahun, ditetapkan untuk jangka waktu pinjaman, baik 15 atau 30 tahun. Hal yang sama berlaku untuk suku bunga kredit non-revolving. Ini biasanya pinjaman konsumen untuk mobil, pendidikan, dan pembelian konsumen besar seperti furnitur. Suku bunga ini lebih tinggi daripada tingkat prime , tetapi lebih rendah dari kredit bergulir. Karena pinjaman ini biasanya satu, tiga, lima atau 10 tahun, mereka bervariasi seiring dengan hasil pada catatan Treasury satu tahun, lima tahun, dan 10 tahun .
Suku bunga ini tidak mengikuti suku bunga fed fund sama sekali. Sebaliknya, mereka mengikuti imbal hasil pada Treasury Notes 10 atau 30 tahun.
Ini dilelang oleh Departemen Keuangan AS kepada penawar tertinggi. Imbal hasil menanggapi permintaan pasar. Jika ada permintaan besar untuk catatan ini, maka hasilnya bisa rendah. Jika tidak banyak permintaan, maka hasil harus tinggi untuk menarik investor.
Bagaimana Bank Mempengaruhi Suku Bunga Lainnya
Sampai booming perumahan di awal 2000-an, mereka bervariasi seiring dengan tingkat dana makan. Itu adalah tingkat bunga target yang secara langsung dikendalikan oleh Saat booming perumahan dipercepat, jenis-jenis pinjaman suku bunga variabel baru diciptakan. Beberapa bervariasi tarif sesuai jadwal. Tahun pertama adalah 1 persen atau 2 persen, lalu tingkatnya melonjak di tahun kedua atau ketiga. Banyak orang berencana untuk menjual rumah mereka sebelum suku bunga melonjak, tetapi beberapa tertangkap ketika harga rumah mulai turun pada 2006.
Lebih buruk lagi adalah pinjaman bunga saja . Peminjam hanya membayar bunga, dan tidak pernah mengurangi pokok pinjaman. Yang terburuk adalah pinjaman amortisasi negatif . Pembayaran bulanan kurang dari yang dibutuhkan untuk membayar bunga. Sebaliknya, pokok pinjaman ini sebenarnya meningkat setiap bulan.
Suku bunga kartu kredit biasanya merupakan suku bunga tertinggi dari semua. Itu karena kartu kredit memerlukan banyak perawatan karena mereka adalah bagian dari kategori kredit bergulir. Suku bunga ini biasanya beberapa poin lebih tinggi daripada tingkat Libor .
Mengapa Suku Bunga Penting
Suku bunga mengontrol aliran uang dalam perekonomian. Suku bunga yang tinggi mengekang inflasi , tetapi juga memperlambat ekonomi. Suku bunga rendah merangsang ekonomi, tetapi dapat menyebabkan inflasi . Oleh karena itu, Anda perlu tahu tidak hanya apakah tarif meningkat atau menurun, tetapi apa yang dikatakan oleh indikator ekonomi lainnya.
- Jika suku bunga meningkat dan Indeks Harga Konsumen menurun, ini berarti ekonomi tidak terlalu panas, yang bagus.
- Tapi, jika tarif meningkat dan produk domestik bruto menurun, ekonomi melambat terlalu banyak, yang dapat menyebabkan resesi .
- Jika tarif menurun dan PDB meningkat, ekonomi semakin cepat, dan itu bagus.
- Tapi, jika tarif menurun dan CPI meningkat, ekonomi menuju inflasi.
Bagaimana Tingkat Bunga Mempengaruhi Ekonomi AS
Resesi 2008 sebenarnya diprediksi oleh kurva imbal hasil terbalik . Ini adalah ketika suku bunga jangka pendek Treasury Note lebih rendah daripada suku bunga jangka pendek. Hasil Treasury mencapai terendah 200 tahun 1,442 persen. Sejak itu, hasil pada Treasury 10-tahun telah meningkat di atas 2 persen.
Bagaimana Tingkat Bunga Mempengaruhi Anda
Tingkat bunga berdampak paling langsung adalah pada hipotek rumah Anda. Jika suku bunga relatif tinggi, pembayaran pinjaman Anda akan lebih besar. Jika Anda membeli rumah , ini berarti Anda dapat membeli rumah yang lebih murah. Bahkan jika Anda tidak berada di pasar, nilai rumah Anda tidak akan naik dan bahkan bisa menurun selama masa suku bunga tinggi.
Di sisi lain, suku bunga yang tinggi mengekang inflasi. Ini berarti harga barang-barang lain seperti makanan dan bensin akan tetap rendah, dan gaji Anda akan lebih jauh. Jika Anda cukup pandai untuk mengunci pinjaman dengan bunga tetap dengan bunga rendah, penghasilan Anda akan membengkak lebih banyak lagi.
Jika suku bunga tetap terlalu tinggi terlalu lama, itu menyebabkan resesi, yang membuat PHK sebagai bisnis lambat. Jika Anda berada dalam industri siklus , atau posisi yang rentan, Anda bisa diberhentikan.