Apa itu Pinjaman Konvensional?

Jenis Pinjaman Konvensional untuk Pembeli Rumah

Saya menyarankan pembeli rumah pertama kali untuk bertemu dengan broker hipotek sebelum memutuskan pinjaman karena broker hipotek membawa berbagai macam produk, termasuk pinjaman konvensional tua yang lelah dan membosankan. Sebuah bank dapat juga membuat pinjaman konvensional, tetapi secara umum, lini produk bank terbatas dan khusus hanya untuk bank itu. Sedangkan broker hipotek dapat menengahi pinjaman melalui sejumlah bank.

Setelah krisis kredit tahun 2007, banyak jenis pinjaman eksotis lenyap, dan pinjaman konvensional mendapatkan kembali posisi yang menonjol di pasar real estat.

Pinjaman konvensional mempertahankan reputasi sebagai jenis pinjaman yang aman, dan ada berbagai pinjaman konvensional untuk dipilih juga.

Perbedaan utama antara pinjaman konvensional dan jenis hipotek lainnya adalah kenyataan bahwa pinjaman konvensional tidak dibuat oleh entitas pemerintah atau diasuransikan oleh entitas pemerintah. Itu yang kami sebut sebagai pinjaman non-GSE. Sebuah entitas yang disponsori oleh pemerintah.

Jenis pinjaman pemerintah adalah pinjaman FHA dan VA. Pinjaman FHA diasuransikan oleh pemerintah dan pinjaman VA didukung oleh pemerintah. Persyaratan pembayaran di bawah juga berbeda. Pembayaran uang muka minimum untuk pinjaman FHA adalah 3,5 persen. Untuk pinjaman VA, uang muka minimum adalah nol.

Pinjaman Konvensional Amortisasi

Pembeli rumah dapat mengambil pinjaman konvensional yang diamortisasi dari bank, tabungan dan pinjaman, serikat kredit atau bahkan melalui broker hipotek yang mendanai pinjaman atau calo mereka sendiri. Dua faktor penting adalah jangka waktu pinjaman dan rasio loan-to-value :

• 97 persen LTV dengan jangka waktu 30 tahun umum (atau 20, 15, atau 10)
• 95 persen LTV dengan jangka waktu 30 tahun umum (atau 20, 15, atau 10)
• 90 persen LTV dengan jangka waktu 30 tahun umum (atau 20, 15, atau 10)
• 85 persen LTV dengan jangka waktu 30 tahun umum (atau 20, 15, atau 10)
• 80 persen LTV dengan jangka waktu 30 tahun umum (atau 20, 15, atau 10)

LTV bisa lebih rendah dari 80 persen.

Bisa jadi apa pun yang nyaman bagi peminjam. Jika LTV lebih tinggi dari 80 persen, pemberi pinjaman mengharuskan peminjam membayar asuransi hipotek pribadi *. Jangka waktu pinjaman bisa lebih panjang atau lebih pendek, tergantung pada kualifikasi peminjam. Misalnya, peminjam mungkin memenuhi syarat untuk masa 40 tahun, yang akan secara signifikan menurunkan pembayaran. Pinjaman berjangka 20 tahun akan meningkatkan pembayaran. Berikut beberapa contoh bagaimana pembayaran dapat berubah tergantung pada jangka waktu pinjaman:

• Pinjaman $ 200.000 dengan bunga 6 persen yang dibayarkan selama 20 tahun akan menghasilkan pembayaran $ 1.432,86 per bulan.
• Pinjaman $ 200.000 dengan bunga 6 persen yang dibayarkan selama 30 tahun akan menghasilkan pembayaran $ 1,199.10 per bulan.
• Pinjaman $ 200.000 dengan bunga 6 persen yang dibayarkan selama 40 tahun akan menghasilkan pembayaran $ 1.100,43 per bulan.

Pinjaman konvensional yang diamortisasi sepenuhnya adalah hipotek di mana pembayaran pokok dan bunga yang sama dibayarkan setiap bulan, dari awal pinjaman sampai akhir pinjaman. Pembayaran terakhir melunasi pinjaman secara penuh. Tidak ada pembayaran balon .

Sesuai batas pinjaman adalah $ 417.000. Skor minimum FICO untuk tingkat bunga yang baik lebih tinggi daripada yang diperlukan untuk pinjaman FHA. Batasan pinjaman di atas $ 417.000 dianggap sebagai pinjaman agen, dan beberapa pinjaman jumbo dan suku bunga lebih tinggi.

* Beberapa produk pinjaman konvensional memungkinkan pemberi pinjaman untuk membayar asuransi hipotek pribadi.

Pinjaman Konvensional Adjustable

Pinjaman konvensional yang disesuaikan tarif berarti pinjaman dapat disesuaikan, dapat berfluktuasi. Beberapa pinjaman ditetapkan untuk jangka waktu tertentu, dan kemudian mereka berubah menjadi pinjaman dengan suku bunga yang disesuaikan. Berikut adalah tiga jenis pinjaman konvensional yang dapat disesuaikan:

• 3/1 ARM. Pinjaman ini ditetapkan selama 3 tahun, dan kemudian mulai disesuaikan untuk 27 tahun yang tersisa.
• 5/1 ARM. Pinjaman ini ditetapkan selama 5 tahun, dan kemudian mulai disesuaikan untuk sisa 25 tahun.
• 7/1 ARM. Pinjaman ini ditetapkan selama 7 tahun, dan kemudian mulai disesuaikan untuk sisa 23 tahun.

Fitur dari Pinjaman Konvensional Adjustable

Banyak peminjam menghindar dari pinjaman konvensional tingkat disesuaikan dan lebih memilih untuk tetap dengan pinjaman diamortisasi tradisional .

Untuk peminjam yang pendapatannya bisa naik, hipotek tingkat yang dapat disesuaikan mungkin hanya tiket untuk membantu dengan tahun-tahun awal pembayaran.

• Tingkat bunga awal lebih rendah daripada tingkat suku bunga tetap.
• Ada jumlah maksimum pinjaman dapat menyesuaikan selama umur pinjaman yang dikenal sebagai tingkat topi.
• Tingkat bunga ditentukan dengan menambahkan tingkat margin ke tingkat indeks .
• Periode penyesuaian bisa setiap bulan, setiap enam bulan, atau setiap tahun, di antara pilihan lain.

Pada saat penulisan, Elizabeth Weintraub, CalBRE # 00697006, adalah Broker-Associate di Lyon Real Estate di Sacramento, California.