Manfaat Reverse Mortgages

Reverse Mortgages Tap Equity For Retirement

Industri hipotek terbalik telah diganggu selama bertahun-tahun oleh kebingungan, penuh dengan laporan pemangsa predator yang memangsa lansia. Hari ini, lembaga pemberi pinjaman terkemuka mengharuskan peminjam menerima konseling tentang risiko dan jebakan sebelum melakukan hipotek terbalik. Sayangnya, itu masih tidak menjamin pemilik rumah tidak akan dirugikan.

Bagaimana Cara Kerja Mortgage Reverse?

Reverse mortgage memungkinkan pemilik rumah untuk meminjam ekuitas.

Alih-alih melakukan pembayaran kepada pemberi pinjaman, pemberi pinjaman melakukan pembayaran kepada peminjam. Pembayaran dapat dilakukan sebagai berikut:

• Jumlah sekaligus
• Bulanan, selama peminjam menempati rumah
• Kemajuan periodik melalui suatu jalur kredit
• Kombinasi dari semua hal di atas

Siapa yang Bisa Memenuhi Syarat untuk Reverse Mortgage?

Siapa pun yang berusia di atas 62 tahun yang memiliki rumah dapat memenuhi syarat untuk hipotek terbalik jika ada ekuitas yang memadai di rumah. Itu adalah kicker, memiliki cukup ekuitas untuk mendapatkan hipotek, seperti biasanya, posisi ekuitas 20% tidak mencukupi. Jika ada cukup ekuitas, apa yang terjadi selanjutnya?

• KPR yang ada akan dilunasi.
• Perawatan / perbaikan yang ditangguhkan akan diperlukan, jika diperlukan.
• Skor FICO tidak berlaku dan sejarah kredit tidak relevan.

Berapa Biaya Mortgages Reverse?

Seperti halnya pinjaman biasa, peminjam membayar biaya untuk mendapatkan uang. Biaya ini dapat dialihkan ke pinjaman dan dibiayai. Karena tidak ada "biaya standar," biaya akan bervariasi tergantung pada pemberi pinjaman, vendor pihak ketiga dan jenis pinjaman yang dipilih.

Biasanya, biayanya sangat tinggi. Pada dasarnya, peminjam membayar untuk:

1. Premi asuransi hipotek. Asuransi ini membayar kerugian kepada kreditur jika rumah Anda bernilai lebih rendah daripada jumlah yang terutang pada akhir pinjaman Anda.
2. Biaya pinjaman bulanan. Pemberi pinjaman biasanya mengenakan biaya kepada peminjam untuk mencairkan pembayaran bulanan.
3. Poin pinjaman atau biaya aplikasi. Biaya ini meningkatkan laba atas investasi para kreditur. Ini adalah biaya yang berada di bawah pengawasan.

1. Biaya penutupan normal. Biaya untuk menutup termasuk biaya untuk pencatatan, agen escrow atau penutupan, kebijakan judul , dll.

Berapa Banyak yang Bisa Anda Pinjam?

Jumlah pinjaman yang tersedia tergantung pada jenis program pinjaman yang dipilih, berapa banyak ekuitas tetap setelah melunasi hipotek yang ada dan usia peminjam. Wells Fargo adalah pencetus awal hipotek terbalik.

Saya menemukan kalkulator daring yang praktis di situs Wells Fargo Web: Kalkulator Kredit Wells Fargo. Saya memasang di usia 65 dan rumah yang bebas dan bersih senilai $ 500.000. Untuk Tahunan Menyesuaikan HECM (Home Equity Conversion Mortgage) kalkulator mengembalikan perkiraan biaya penutupan $ 20.943, dengan pembayaran lump sum tersedia $ 129,614, dengan bunga tahunan sebesar 8,67%, yang dapat naik setinggi 13,67% selama jangka waktu pinjaman. Pembayaran bulanan yang tersedia untuk pinjaman ini adalah $ 949. Namun, pada usia 75, pembayaran bulanan itu melonjak menjadi $ 1.401.

Jenis Program Apa Saja Yang Tersedia?

Sejumlah pemberi pinjaman menawarkan hipotek dengan suku bunga tetap. Sebagian besar program hipotek terbalik lainnya dibiayai melalui pinjaman hipotek tingkat yang dapat disesuaikan . Bunga dapat menyesuaikan bulanan atau setiap tahun.

• Pemberi pinjaman mengenakan margin, yang bervariasi di antara pemberi pinjaman.
• Margin, ketika ditambahkan ke tingkat indeks , akan sama dengan tingkat bunga.

• Suku bunga biasanya dibatasi, artinya kurs dapat ditingkatkan ke tingkat maksimum dan tidak lebih tinggi. Topi berkisar 5-6 persen pada tingkat penyesuaian tahunan dan dari 10 hingga 11 persen pada tingkat disesuaikan bulanan.

Jenis reverse mortgage yang paling populer saat ini adalah Home Equity Conversion Mortgage, yang diasuransikan oleh Departemen Perumahan dan Pengembangan Perkotaan AS.

The "HomeKeeper Mortgage" adalah dari Fannie Mae. Fannie Mae membeli hipotek konvensional, mengemasnya kembali dan menjualnya sebagai sekuritas kepada investor. Menggunakan Wells Fargo Reverse Mortgage Calculator dan skenario sebelumnya, pada usia 65 tahun, hipotek HomeKeeper akan membayar $ 587 per bulan dan $ 1,381 pada usia 75 tahun.

Di mana Anda Bisa Mendapatkan Mortgage Reverse?

Banyak broker hipotek dan lembaga pemberi pinjaman utama menawarkan produk hipotek terbalik.

• The National Reserve Mortgage Lenders Association menerbitkan daftar, diurutkan berdasarkan negara, pemberi pinjaman yang disetujui yang berasal dari hipotik terbalik.

• Departemen Perumahan dan Pengembangan Perkotaan juga menerbitkan daftar pemberi pinjaman HUD yang disetujui. Ingatlah untuk mencentang kotak yang membatasi pencarian kepada pemberi pinjaman yang telah menyelesaikan pinjaman HECM dalam 12 bulan terakhir.