Batas kredit digunakan oleh individu, bisnis, pemerintah, dan organisasi lain. Kapanpun fleksibilitas itu penting - kemampuan untuk cepat meminjam sejumlah uang yang tidak diketahui atau tidak terduga - pinjaman jenis ini dapat membantu.
Bagaimana cara kerja jalur kredit?
Garis kredit adalah jenis pinjaman, tetapi berbeda dari pinjaman rumah dan mobil biasa. Jika Anda terbiasa dengan kartu kredit, Anda sudah memahami fitur-fitur dasar dari sebagian besar jalur kredit.
Pinjam ketika nyaman: Setelah disetujui, Anda biasanya dapat meminjam kapan pun Anda perlu, dan Anda tidak perlu mengambil uang segera setelah disetujui.
Pinjam hanya sebanyak yang Anda butuhkan: Batas kredit memiliki batas pinjaman maksimum. Selama Anda belum meminjam maksimal, Anda dapat terus mendapatkan uang - Anda tidak perlu mengambil jumlah maksimum yang disetujui dalam satu lump sum. Dengan asumsi batas kredit Anda tetap terbuka, Anda dapat meminjam sejumlah kecil hari ini dan meminjam lebih banyak bulan depan jika diperlukan.
Imbalan dan periode pembayaran: Dengan sebagian besar jalur kredit, Anda perlu melakukan pembayaran minimum setelah Anda mulai meminjam. Tetapi Anda masih bisa meminjam dan membayar berulang kali saat Anda berada dalam "periode pengundian" (yang mungkin berlangsung sepuluh tahun atau lebih).
Akhirnya, beberapa jalur kredit (seperti garis ekuitas rumah) mengharuskan Anda untuk berhenti meminjam dan membayar kembali utang Anda dengan pembayaran standar pembayaran yang menghilangkan utang selama beberapa tahun. Kartu kredit tidak memiliki periode penarikan dan pembayaran - Anda dapat meminjam dan membayar secara terus menerus.
Contoh Jalur Kredit
Ada beberapa jenis jalur kredit.
Kartu kredit mungkin adalah contoh paling umum. Anda mulai dengan saldo nol dan habiskan dengan kartu hanya ketika Anda perlu. Anda membayar bunga atas jumlah yang Anda pinjam, dan Anda selalu dapat melunasi pinjaman dan mulai meminjam lagi dalam bulan yang sama.
Rumah ekuitas baris kredit (HELOCs) memungkinkan pemilik rumah untuk mendapatkan uang tunai menggunakan ekuitas di rumah mereka. Pemberi pinjaman biasanya membatasi jumlah yang dapat Anda pinjam hingga 80 persen (atau kurang) dari nilai rumah Anda.
Lini bisnis kredit menyediakan modal kerja untuk usaha kecil. Karena kebutuhan bisnis berubah secara konstan, tidak praktis untuk mengajukan pinjaman baru dengan setiap perubahan musim atau pelanggan baru. Batas kredit membuat pinjaman fleksibel untuk bisnis.
Jenis jalur kredit lain ada. Setiap saat peminjam membutuhkan cara yang fleksibel untuk mengakses uang tunai, bank siap menghadapi tantangan.
Membandingkan dan kontras
Bandingkan batas kredit dengan pinjaman standar seperti pinjaman mobil atau pinjaman rumah. Dengan pinjaman itu, Anda hanya meminjam sekali - ketika pinjaman disetujui - dan Anda mendapatkan semua uang yang memungkinkan pinjaman Anda di muka. Tidak ada pilihan untuk kembali dengan uang lebih banyak (Anda harus mengajukan pinjaman baru, membayar biaya penutupan , dan menunggu persetujuan).
Pinjaman standar biasanya datang dengan pembayaran bulanan yang datar yang mengurangi saldo Anda dari waktu ke waktu.
Itu mudah ketika Anda tahu persis berapa banyak pinjaman itu, berapa banyak bunga dikenakan, dan kapan pinjaman harus dilunasi. Tetapi jalur kredit memungkinkan untuk peminjaman berulang dan pembayaran kembali, jadi pembayaran tingkat tidak berfungsi juga (sampai Anda memasuki periode pembayaran).
Menggunakan Lini Kredit
Batas kredit menarik karena fleksibel. Anda tidak perlu mengajukan permohonan pinjaman baru setiap kali Anda membutuhkan uang. Jika Anda berharap untuk meminjam beberapa kali sepanjang tahun, batas kredit mungkin merupakan opsi termudah. Pinjaman ini terbaik untuk manajemen arus kas ketika biaya tidak dapat diprediksi. Mereka bahkan dapat dilampirkan ke rekening giro untuk mencegah biaya overdraft .
Cara membelanjakan: Anda akan sering mendapatkan buku cek atau kartu pembayaran yang diambil dari kumpulan dana Anda yang tersedia.
Kelola biaya bunga: Biaya bunga mulai bertambah setelah Anda mulai meminjam.
Itu kabar baik jika Anda tidak menggunakan batas kredit Anda (atau jika Anda melunasi utang Anda dengan cepat). Ini adalah keuntungan lain dari pinjaman standar: Anda dapat melunasi utang Anda hari ini dan meminjam lagi dalam beberapa bulan jika diperlukan.
Gunakan dengan bijak: Garis kredit paling baik digunakan sebagai jaring pengaman untuk menghindari masalah arus kas - mereka bukan alat terbaik untuk penggunaan sehari-hari atau untuk pinjaman jangka panjang. Anda mungkin harus membayar biaya setiap kali Anda menarik pada batas kredit Anda, dan Anda mungkin menemukan bahwa suku bunga lebih tinggi daripada Anda akan membayar untuk pinjaman yang kurang fleksibel (seperti hipotek standar atau pinjaman mobil dengan pembayaran bulanan tetap).
Cara Mendapat Batas Kredit
Untuk mendapatkan batas kredit, Anda harus mengajukan permohonan, sama seperti Anda mengajukan permohonan untuk pinjaman lainnya. Pemberi pinjaman akan memutuskan apakah atau tidak untuk menyetujui aplikasi Anda (serta berapa banyak yang ditawarkan) berdasarkan kriteria peminjaman normal:
- Riwayat pinjaman Anda (untuk sebagian besar konsumen, skor kredit Anda digunakan )
- Penghasilan Anda tersedia untuk membayar kembali pinjaman
- Setiap aset yang Anda janjikan sebagai jaminan
Jaminan adalah aset yang Anda gunakan untuk mengamankan pinjaman . Jika Anda gagal membayar pinjaman sesuai dengan ketentuan pemberi pinjaman Anda, kreditur dapat mengambil aset itu, menjualnya, dan menggunakan hasil penjualan untuk mendapatkan uang mereka kembali. Tidak jarang menggunakan rumah Anda sebagai agunan untuk jalur kredit ekuitas rumah .
Meminjam rumah memungkinkan Anda mendapatkan persetujuan untuk jalur kredit besar dengan suku bunga yang menarik. Namun, ada risiko yang signifikan: Anda mungkin kehilangan rumah Anda dalam penyitaan jika Anda tidak dapat melakukan pembayaran.
Pemilik bisnis mungkin menemukan bahwa kreditur menuntut jaminan - terutama aset pribadi seperti rumah tempat Anda tinggal - untuk mendapatkan jalur kredit bisnis. Lebih baik menggunakan aset bisnis seperti properti, peralatan, atau kendaraan, tetapi banyak bisnis tidak memiliki jenis aset tersebut. Pelajari lebih lanjut tentang membuat dan menghindari jaminan pribadi .
Anda mungkin dapat menggunakan uang tunai sebagai agunan alih-alih menjaminkan aset fisik seperti rumah atau mobil Anda. Uang dalam rekening tabungan dan sertifikat deposito (CD) dapat mengamankan pinjaman jika Anda meminjam dari bank yang sama yang menyimpan tabungan Anda. Anda akan terus mendapatkan bunga di akun tersebut dan, yang lebih penting, hindari menempatkan rumah Anda di telepon. Hal ini sangat bermanfaat jika Anda akan memiliki saldo pinjaman nol untuk jangka waktu yang lama, sehingga ia bekerja paling baik untuk pinjaman yang jarang. Jika Anda membayar bunga pada batas kredit Anda, Anda mungkin membayar lebih dari yang akan Anda hasilkan dari tabungan.
Ini juga memungkinkan untuk mendapatkan jalur kredit tanpa jaminan (pinjaman tidak aman ketika Anda tidak menggunakan agunan). Namun, lebih sulit untuk disetujui, dan Anda akan meminjam dengan suku bunga yang lebih tinggi karena bank mengambil lebih banyak risiko ketika Anda mendapatkan pinjaman tanpa jaminan . Sekali lagi, kartu kredit adalah contoh klasik: Mereka sering memiliki harga tinggi, tetapi Anda tidak perlu jaminan.
Kejutan dari Pemberi Pinjaman Anda
Sayangnya, Anda tidak dapat selalu bergantung pada lini kredit yang ada saat Anda membutuhkannya. Bank biasanya berhak untuk membatalkan batas kredit Anda atau menurunkan batas pinjaman Anda kapan saja (dan itu mungkin tidak akan terjadi jika Anda merasa nyaman). Akibatnya, jalur kredit bermasalah: Anda ingin mereka berada di sana "berjaga-jaga", tetapi Anda perlu bersiap untuk kemungkinan bahwa bank Anda akan menarik steker pada saat yang tidak tepat.
Untuk keamanan lebih lanjut, sebaiknya menyimpan cadangan darurat (uang tunai di rekening bank selalu berguna dalam keadaan darurat). Batas kredit Anda dapat membantu Anda menghindari arus kas atau hutang kartu kredit, tetapi Anda perlu mengubah arah jika pemberi pinjaman Anda memutuskan untuk melakukan perubahan.
Masalah lain dengan jalur kredit adalah bahwa mereka biasanya memiliki suku bunga variabel. Anda mungkin berpikir itu terjangkau untuk menggunakan jalur kredit, tetapi bunga yang Anda bayar atas utang dapat berubah di masa depan. Jika harga naik dengan cepat, Anda mungkin melihat peningkatan mendadak dalam biaya bunga , membuat rencana penggunaan dana Anda kurang menarik.