Lakukan Ini Sebelum Anda Berinvestasi Mengatakan Semua Penelitian
Inilah contohnya.
Katakanlah Anda telah mencairkan 401 (k) Anda pada tahun 2005 dan memasukkannya ke dalam rumah. Itu tidak akan terdiversifikasi, karena itu 100 persen dalam real estat. Akibatnya, pada tahun 2008 Anda kehilangan setengah dari nilai ketika harga rumah jatuh. Jika sebaliknya, Anda memiliki jumlah kekayaan yang sama dalam saham, obligasi, dan ekuitas rumah, Anda hanya akan kehilangan 30 persen.
Model Alokasi Aset
Berapa banyak yang harus Anda alokasikan untuk setiap aset? Itu tergantung pada tiga faktor:
- Tujuan investasi Anda: Apakah Anda berencana untuk pensiun, sudah pensiun, atau menabung untuk uang muka di rumah?
- Horison waktu: Berapa lama sebelum Anda membutuhkan uang?
- Toleransi risiko: Dapatkah Anda terus melihat investasi Anda menurun pada waktu mengetahui bahwa, dalam jangka panjang, Anda akan menerima pengembalian yang lebih tinggi?
Berikut contohnya:
| Tujuan Investasi | Time Horizon | Toleransi resiko |
|---|---|---|
| Perencanaan Pensiun | Panjang | Tinggi |
| Menyimpan untuk Uang Muka | Pendek | Rendah |
| Pensiunan | Panjang | Rendah |
Tujuan Anda, horizon waktu, dan toleransi risiko akan menentukan model yang harus Anda gunakan.
Jika Anda dapat mentolerir risiko tinggi untuk mendapatkan pengembalian yang tinggi, Anda akan memasukkan lebih banyak ke dalam saham dan reksa dana. Mereka yang memiliki toleransi risiko rendah akan tetap dengan obligasi. Mereka yang tanpa toleransi risiko, atau yang membutuhkan uang mereka dalam tahun depan, harus memiliki lebih banyak uang.
Jika Anda memiliki cakrawala waktu yang lama, maka Anda dapat memasukkan lebih banyak ke dalam rumah Anda, dan melihatnya tumbuh.
Hingga krisis keuangan 2008 , harga perumahan jarang turun. Jika Anda memiliki horizon waktu yang singkat, maka masukkan lebih banyak ke dalam obligasi atau bahkan uang tunai.
Kelas aset
Setiap kelas aset menawarkan tingkat risiko dan imbalan yang berbeda. Berikut adalah tiga kelas aset paling umum, diurutkan dari yang paling berisiko hingga yang paling berisiko:
- Uang Tunai: Paling tidak berisiko, tetapi pengembaliannya negatif setelah Anda mengeluarkan biaya inflasi. Dana pasar uang dan sertifikat deposito ada dalam kategori ini.
- Obligasi : Ada banyak jenis obligasi, tetapi semuanya adalah investasi pendapatan tetap . Yang paling aman adalah obligasi Treasury AS . Mereka dijamin 100 persen oleh pemerintah federal dan menawarkan laba yang sedikit lebih tinggi daripada uang tunai. Obligasi negara bagian dan kota menawarkan risiko dan imbalan yang sedikit lebih besar. Obligasi korporasi menawarkan laba yang lebih besar, tetapi Anda juga memiliki risiko yang lebih besar bahwa mereka akan gagal. Itu terutama berlaku untuk obligasi sampah . Anda juga harus melihat obligasi internasional, termasuk pasar negara berkembang , serta domestik.
- Saham : Ini lebih berisiko daripada obligasi karena Anda bisa kehilangan 100 persen dari investasi Anda. Seiring waktu, saham menawarkan pengembalian terbesar dan akan melebihi inflasi. Dalam saham, ada tiga sub-kategori berdasarkan seberapa besar kapitalisasi adalah: topi kecil , topi tengah dan topi besar . Seperti obligasi, Anda harus memiliki beberapa saham pasar internasional dan yang baru muncul serta domestik.
Ada banyak kelas lain yang juga harus Anda pertimbangkan:
- Real estate: Ini termasuk ekuitas di rumah Anda, yang sebagian besar penasihat keuangan tidak menghitung karena Anda tinggal di dalamnya. Tetapi nilainya bisa memburuk. Anda akan kehilangan semua investasi Anda jika Anda menutup. Ini juga dapat meroket, memaksa Anda untuk memiliki terlalu banyak dalam kelas aset yang satu ini.
- Derivatif : Ini menawarkan risiko dan pengembalian tertinggi. Perlu diingat Anda bisa kehilangan LEBIH dari investasi Anda.
- Komoditas : Risiko dapat bervariasi karena ada banyak jenis. Namun, sebagian besar investor harus memiliki saham dari reksa dana terkait minyak. Itu harus naik dalam jangka panjang karena persediaan berkurang. Anda seharusnya tidak memiliki lebih dari 10 persen alokasi emas .
- Mata Uang: Karena dolar merosot dalam jangka panjang, ada baiknya memiliki aset dalam mata uang asing seperti euro. Ini melindungi Anda terhadap penurunan dolar. Misalnya, ketika dolar melemah, maka euro kuat . Kedua ekonomi campuran memiliki ukuran yang sama, sehingga mereka bersaing satu sama lain di pasar forex.
Alokasi Aset Strategis Versus Taktis
Tujuan Anda, horizon waktu, dan risiko toleransi menentukan alokasi aset strategis Anda. Setelah Anda memutuskan alokasi strategis, persentase portofolio Anda di setiap kelas aset akan tetap sama. Anda tidak mengubah alokasi strategis Anda kecuali tujuan Anda, horizon waktu, atau toleransi risiko berubah. Setiap enam hingga dua belas bulan Anda meninjau portofolio Anda. Anda mungkin perlu menambah atau mengurangi berbagai kelas aset untuk mendapatkan kembali alokasi aset yang direncanakan. Jika saham naik 20 persen Anda akan kelebihan berat dalam saham . Anda harus menjual dan membeli obligasi.
Berikut ini contoh kapan Anda dapat mengubah alokasi strategis Anda. Toleransi risiko sebagian besar investor menurun setelah krisis keuangan tahun 2008. Sampai saat itu, kebanyakan orang tidak mengalami kerugian yang sangat besar. Mereka bersumpah mereka tidak akan pernah mendatangkan mereka lagi. Alokasi strategis Anda berubah seiring bertambahnya usia Anda, dan waktu Anda menjadi lebih pendek.
Alokasi aset taktis adalah tempat Anda menyesuaikan kembali portofolio Anda sebagai respons terhadap perubahan kondisi pasar. Ini membutuhkan lebih banyak keterlibatan dan lebih berisiko. Sebagai contoh, ketika harga minyak jatuh pada tahun 2014 dan 2015, alokasi aset taktis mungkin menjadi komoditas kelebihan berat. Investor akan berharap bahwa harga akan rebound. Hanya investor yang berpengalaman yang harus mencoba alokasi aset taktis.
Dalam Kedalaman: Keuntungan dari Siklus Bisnis | Pilih Reksa Dana Bagus Reksa Dana Versus Saham? | Bagaimana Investor Individu Membeli Saham?