Peminjam Dapat Membantu Merampingkan Proses TRID
Mendapatkan subjek hipotek untuk TRID bukanlah binatang yang menakutkan banyak profesional dalam bisnis real estate yang ditakuti pada akhir 2015. Biro Perlindungan Keuangan Konsumen merombak cara hipotek diproses dan diungkapkan kepada peminjam pada 5 Oktober 2015, dengan perkenalan dari TILA RESPA Pengungkapan Terintegrasi atau TRID.
Ketakutan akan proses baru ini menyebabkan beberapa agen real estat mengklaim singkatan singkatan TRID: Alasan Saya Minum.
Lagi pula, Truth in Lending Act (TILA), yang disahkan pada 1968, dan Undang-undang Prosedur Penyelesaian Perumahan Real, diberlakukan pada 1974, telah menjadi landasan hipotek selama beberapa dekade, dan untuk mengubah semua aturan itu agak menakutkan. Pemerintah federal menyingkirkan HUD-1 dan menggantinya dengan Closing Disclosure (CD), dan Good Faith Estimate (GFE) lenyap, juga mendukung Perkiraan Pinjaman.
Tujuan dari TRID adalah untuk menyederhanakan, tetapi masih agak rumit bagi kebanyakan orang untuk mengerti. Kebanyakan orang awam tidak tahu cara membaca HUD, jadi tidak mengherankan bahwa pengungkapan penutup juga agak rumit - terutama ketika seseorang meminta penjelasan tentang kredit penjual, sangat mirip dengan kredit penjual pada HUD , tetapi sedikit yang memahami bahwa perhitungan.
Sejak awal, kami merasa senang karena mengajukan permohonan hipotek berdasarkan panduan TRID ketika kami membeli sebuah rumah di Hawaii. Kata-kata pertama yang keluar dari bibir petugas pinjaman hipotek kami adalah kami mungkin tidak akan tutup tepat waktu karena TRID.
Kami menemukan banyak pemberi pinjaman memperingatkan klien bahwa penutupan mungkin tertunda karena TRID, tetapi penundaan biasanya disebabkan oleh:
- Perubahan dalam kontrak pembelian ,
- Kegagalan peminjam untuk merespons secara tepat waktu, atau
- Mortgage loan officer errors, atau
- Kesulitan kolaborasi judul / escrow, atau
- Kombinasi dari semua atau semua hal di atas.
Pinjaman kami ditunda karena petugas pinjaman hipotek yang dengan nyaman kembali pada peringatan bahwa pinjaman kami tidak akan ditutup karena TRID. Kami telah mengirimkan setiap dokumen dalam beberapa jam setelah permintaan. Petugas pinjaman hipotek memiliki file lengkap kami pada tanggal 24 Desember dan tidak mengirimkan file untuk melakukan underwriting hingga tanggal 5 Januari. Itulah alasan keterlambatannya. Itu bukan karena kesalahan pada aplikasi pinjaman, masalah kredit atau pendapatan yang tidak mencukupi.
Petugas pinjaman hipotek hanya menjatuhkan bola. Tidak semua petugas pinjaman hipotek juga merupakan individu yang aktif. Beberapa hanya mengandalkan prosesor peminjam dan anggota lain dari tim mereka untuk memahami TRID dan mengikuti prosedurnya. Petugas pinjaman hipotek kami di California dapat menjawab setiap pertanyaan yang kami lemparkan kepadanya, tetapi tidak demikian dengan cabang Hawaii. Mereka semua berbeda. Namun, pengalaman kami dalam berurusan dengan petugas pinjaman hipotek lain dan TRID adalah bahwa hipotek tutup tepat waktu ketika mereka dikelola dengan benar.
Perkiraan Pinjaman untuk TRID
Perkiraan pinjaman adalah dokumen 3 halaman yang dirancang untuk menetapkan fitur utama, biaya, dan risiko hipotek. Diperlukan untuk dikirim ke peminjam dalam waktu 3 hari setelah menerima permohonan pinjaman tetapi selambat-lambatnya 7 hari sebelum penutupan.
Perkiraan pinjaman menetapkan persyaratan pinjaman, pembayaran hipotek , biaya penutupan dan memaparkan banyak biaya lain, banyak yang tidak dapat berubah. Apa yang benar-benar baik tentang dokumen ini adalah menunjukkan peminjam perkiraan pembayaran bulanan total, yang termasuk pajak dan asuransi, PITI, faktor penting yang hilang dari perkiraan Percaya Baik.
Pengungkapan Penutupan untuk TRID
Dokumen ini menggantikan HUD-1 dan Truth in Lending Disclosure, dan tujuannya adalah untuk membantu peminjam memahami semua biaya yang terkait dengan pinjaman hipotek. Masalah dasar dengan pengungkapan ini adalah ia berisi beberapa biaya yang dibayar oleh penjual atas nama peminjam dan itu membingungkan bagi peminjam karena sebagian dari biaya ini bukan biaya yang dibayarkan langsung oleh peminjam. Tapi itu pemerintahan untukmu.
Sebagai peminjam, Anda tidak dapat menandatangani dokumen pinjaman sampai Anda telah menerima dan menandatangani Pengungkapan Penutupan setidaknya 3 hari sebelumnya. Jika ada perubahan dalam pinjaman Anda selama periode waktu ini, Pengungkapan Penutupan baru mungkin diperlukan, yang dapat memperpanjang periode waktu penutupan. Katakanlah, misalnya, Anda melakukan langkah terakhir dari properti dan menemukan jendela yang rusak. Jika penjual menawarkan uang untuk mengganti jendela yang rusak, itu bisa menjadi alasan untuk menghasilkan Pengungkapan Penutupan baru, yang kemudian dapat menambahkan 3 hari lagi untuk menandatangani dokumen pinjaman.
Pengungkapan Penutupan adalah formulir 5 halaman, beberapa di antaranya sangat mirip dengan Perkiraan Pinjaman dan membandingkan ketentuan Perkiraan Pinjaman dengan ketentuan Pengungkapan Penutupan, berdampingan. Beberapa biaya seperti yang dibayarkan kepada pemberi pinjaman tidak dapat bervariasi sama sekali. Biaya lain seperti pencatatan dan biaya pihak ketiga tertentu yang dipilih oleh peminjam dapat berubah sebesar 10%, dan beberapa biaya seperti penyitaan rekening dapat melebihi perkiraan tanpa batasan.
5 Cara Peminjam Dapat Menghindari Penundaan untuk Subjek Hipotek untuk TRID
1. Asuransi terbaik Anda adalah memilih petugas pinjaman hipotek yang berkualitas yang benar-benar memahami cara kerja TRID dan dapat menjelaskan setiap langkah proses kepada Anda, selain memeriksa secara hati-hati perusahaan kepemilikan / escrow. Kolaborasi antara keduanya sangat penting. Petugas pinjaman dan petugas escrow yang menutup banyak transaksi cenderung menggunakan sistem yang mencegah kesalahan atau kesalahan. Lebih lanjut, jika MLO mulai merengek tentang TRID, dan mengeksploitasi TRID sebagai alasan yang memungkinkan, pergilah ke tempat lain.
2. Selanjutnya, kumpulkan semua dokumen keuangan Anda terlebih dahulu. Pemberi pinjaman umumnya akan membutuhkan dokumentasi berikut:
- Pengembalian pajak lengkap dan W2s
- Salinan semua laporan bank
- 30 hari tunggakan gaji
- Salinan SIM Anda
3. Putuskan apakah Anda ingin mengunci pinjaman Anda .
4. Selesaikan semua inspeksi rumah dan permintaan perbaikan cukup awal dalam proses bahwa setiap perubahan pada kontrak pembelian tidak akan menunda penutupan Anda. Mintalah petugas pinjaman hipotek Anda untuk bimbingan.
5. Meskipun tidak perlu dikatakan lagi, saya akan mengatakannya: jangan membuat perubahan apa pun pada situasi keuangan Anda sambil menunggu untuk menutup. Jangan ubah pekerjaan Anda. Jangan beli mobil. Jangan melakukan pembelian besar apa pun. Jangan mengambil hutang tambahan.