Persyaratan untuk bertindak demi kepentingan terbaik mereka termasuk mengungkapkan konflik kepentingan apa pun yang mungkin timbul sehingga mereka dapat diketahui sebelum waktunya, meratakan lapangan permainan. Pelanggaran kewajiban fidusia dapat mengakibatkan hukuman kejam, termasuk dilarang bekerja di bidang tertentu, dilarang bekerja dengan jenis sekuritas tertentu, dipaksa membayar hukuman perdata dan pidana, kehilangan pekerjaan, dan, dalam beberapa kasus, Keyakinan kejahatan dengan waktu penjara yang menyertainya. Terus terang, tugas fidusia memiliki gigi.
Kewajiban fidusia berbeda secara signifikan dari apa yang disebut "standar kecocokan", yang merupakan bentuk pertanggungjawaban yang lebih rendah. Di bawah standar kesesuaian, orang atau lembaga yang bekerja dengan Anda hanya perlu membuat rekomendasi yang umumnya dianggap untuk kepentingan terbaik Anda. Ini adalah persyaratan yang jauh lebih longgar yang menawarkan perlindungan - misalnya, jelas merupakan pelanggaran bagi pialang untuk merekomendasikan pembelian opsi panggilan jangka pendek dengan 40% dari nilai akun pensiunan janda yang menunjukkan bahwa dia membutuhkan mandat investasi pelestarian modal - tetapi Anda akan terkejut dengan sejauh mana seseorang dapat membenarkan hal-hal yang dipertanyakan ketika itu adalah demi kepentingannya sendiri.
Satu bidang pelecehan yang pernah saya lihat secara pribadi, banyak kali dalam karier saya berkaitan dengan anuitas. Seseorang atau keluarga diyakinkan untuk membeli produk yang terdengar ajaib ini (pada saat rekor suku bunga rendah, untuk membuatnya lebih buruk) yang, menurut pendapat saya, secara efektif merampas mereka dari hampir semua keuntungan peracikan sementara menawarkan hampir tidak ada ganti rugi manfaat yang dapat membenarkan lapisan biaya investasi yang berlebihan dan hilangnya modal yang bisa pergi ke ahli waris mereka bebas pajak melalui celah dasar yang ditinggikan .
(Ada saat - saat, situasi, dan keadaan di mana produk anuitas tertentu masuk akal tetapi sering tidak pernah dekat dengan orang-orang di mana saya melihat seseorang menyerahkan tabungan mereka untuk satu.) Sementara itu, orang yang memberikan promosi penjualan berjalan jauh lebih kaya , kadang-kadang mendapatkan komisi yang luar biasa hingga 10% dari uang Anda , disembunyikan dengan cara yang Anda bahkan tidak menyadari bahwa Anda telah memberikannya kepada mereka (misalnya, pernyataan itu menunjukkan nilai pokok penuh tetapi jika Anda membatalkan kontrak anuitas, Anda berutang biaya penyerahan substansial). Ini adalah salah satu alasan utama badan legislatif negara sering membutuhkan periode pembatalan beberapa hari kerja, di mana seseorang dapat mengakhiri perjanjian anuitas yang baru ditandatangani tanpa hukuman.
Banyak investor baru tidak tahu apakah mereka berurusan dengan seseorang yang terikat pada kewajiban fidusia atau standar kesesuaian. Ambil, dengan cara ilustrasi, pialang saham lingkungan Anda. Mereka mendengarkan kekhawatiran Anda. Mereka membantu Anda membangun portofolio. Mereka bahkan dapat membantu Anda memilih koleksi Anda sendiri saham blue chip atau reksadana . Mereka tidak terikat oleh kewajiban fidusia. Kesetiaan utama mereka adalah lembaga keuangan yang memberi mereka gaji.
Ada beberapa yang pergi di atas dan melampaui panggilan tugas, benar-benar merawat klien mereka dan bekerja tanpa lelah untuk membantu mereka membangun kekayaan bahkan jika itu berarti pendapatan yang lebih sedikit untuk diri mereka sendiri, tetapi itu adalah satu-satunya karena mereka adalah orang-orang yang secara inheren murah hati integritas, bukan karena ada persyaratan bagi mereka untuk menempatkan kepentingan terbaik Anda di depan kepentingan mereka sendiri, atau perusahaan, terbaik. Salah satu hal yang dapat mempersulit ini adalah praktik rumit memiliki beberapa institusi di bawah satu payung perusahaan, seperti broker-dealer yang juga secara efektif mengendalikan penasihat investasi terdaftar yang terdaftar atau departemen kepercayaan bank, dua yang terakhir terikat dengan kewajiban fidusia.
Contoh Tugas Fidusia
Ada banyak situasi di mana kewajiban fidusia muncul dan mereka tidak boleh dianggap enteng.
Beberapa skenario kewajiban fidusia meliputi:
Kustodian Akun UTMA / UGMA
Jika Anda memberikan hadiah UTMA kepada anak kecil , kustodian bertanggung jawab untuk melindungi, melestarikan, berinvestasi, dan, mungkin, menghabiskan uang uang untuk kepentingan terbaik anak yang sebenarnya memiliki properti (saham, obligasi, real estat, uang tunai, sertifikat deposito, saham reksadana, atau apa pun itu) dan akan menerima gelar pada usia dewasa (usia kematangan tergantung pada negara; misalnya, South Dakota menetapkannya pada maksimum 18 tahun, sebagian besar negara menetapkannya pada usia maksimal 21 tahun, tetapi beberapa negara bagian, seperti Nevada, Pennsylvania, dan Oregon, memungkinkan orang yang membuat hadiah untuk membatasinya sampai usia 25 tahun). Orang yang mengawasi UTMA tidak dapat memperkaya diri mereka dengan biaya anak, mengambil kembali uangnya (jika mereka adalah orang asli yang memberikannya), atau memperlakukannya seolah-olah itu milik mereka sendiri.
Trust Funds Trustees / Beneficiaries
Jika Anda membentuk dana perwalian , wali amanat yang Anda namai berutang kewajiban fidusia kepada penerima manfaat. Ini adalah salah satu alasan mengapa Anda begitu penting mengajukan pertanyaan yang tepat untuk memastikan kecocokan yang baik sebelum menamai seorang wali . (Jika Anda tertarik dengan topik ini, Anda dapat membaca tentang proses menyiapkan dana perwalian .)
Hubungan Pengacara / Klien
Seorang pengacara diperlukan untuk menempatkan kepentingan terbaik klien di depan kepentingannya sendiri setiap saat dengan sangat sedikit, pengecualian yang ditentukan dengan jelas.
Perwalian Anak Kecil
Dalam beberapa kasus, orang dewasa mungkin tidak diberikan hak asuh anak kecil, tetapi lebih tepatnya, perwalian, yang memungkinkan orang itu untuk berbagai alasan untuk membuat keputusan tentang segala sesuatu dari jenis pendidikan yang akan diterima anak laki-laki atau perempuan ke tradisi keagamaan. di mana dia dibesarkan. Wali diminta untuk bertindak demi kepentingan terbaik dari anak di bawah umur atau di bawah umur dalam perawatan mereka. Wali dapat dibuat oleh pengadilan, atau, alternatifnya, oleh orang tua yang memutuskan bahwa mereka tidak dapat merawat anak-anak mereka untuk satu alasan atau yang lain namun ingin mempertahankan hak orangtua mereka untuk mencabut otoritas ini setiap saat.
Bekerja dengan Penasihat Yang Berhutang Anda Tugas Fidusia Jika Anda Bisa
Meskipun itu bukan jaminan perlakuan yang baik, jika memungkinkan, investor hanya boleh bekerja dengan mereka yang terikat oleh kewajiban fidusia. Misalnya, jika Anda ingin menginvestasikan uang Anda, mungkin lebih baik untuk mencoba dan menemukan penasihat investasi terdaftar yang etis dan sangat dihormati daripada menggunakan pialang saham kecuali Anda memiliki alasan kuat untuk bertindak sebaliknya.