Batas, Anggota, Efek pada Ekonomi
FDIC diciptakan oleh 1933 Glass-Steagall Act . Tujuannya adalah untuk mencegah kegagalan bank selama Depresi Besar . Beberapa kegagalan bank telah berubah menjadi kepanikan perbankan.
Deposan meminta uang mereka kembali. Bahkan bank yang sehat biasanya hanya menyimpan sepersepuluh dari deposito mereka di tangan. Mereka meminjamkan sisanya dengan bunga yang menguntungkan. Keuntungannya memungkinkan mereka membayar bunga deposito. Sebagian besar waktu, bank hanya perlu menjaga 10 persen di tangan untuk menjaga bahagia deposan mereka. Dalam menjalankan bank, mereka harus cepat menemukan uang tunai. Ketika mereka tidak bisa, mereka gagal.
Begitu banyak bank telah menutup bahwa Presiden Roosevelt menyatakan libur bank untuk menghentikan kepanikan. Pada 6 Maret, tiga hari setelah menjabat, ia menutup semua bank AS. Kongres berlalu Glass-Steagall pada 9 Maret untuk memulihkan kepercayaan sebelum bank-bank dibuka kembali. Ketika mereka dibuka kembali, mereka hanya memberi deposan 10 sen untuk setiap dolar. Kemana uangnya pergi? Banyak bank telah berinvestasi di pasar saham, yang jatuh pada tahun 1929 . Ketika para deposan tahu, mereka semua bergegas ke bank mereka untuk menarik simpanan mereka.
Hari ini, kita tidak perlu khawatir tentang bank runs karena FDIC menjamin semua deposito. Karena orang tahu mereka akan mendapatkan uang mereka kembali, mereka biasanya tidak panik dan membuat bank berjalan. Pengecualian adalah ketika Washington Mutual ditutup pada tahun 2008. Deposan membuat bank berjalan karena mereka tidak berpikir mereka dilindungi oleh FDIC.
Undang-Undang Perbankan tahun 1935 menetapkan FDIC sebagai lembaga resmi pemerintah. Sebuah dewan lima direktur mengawasi FDIC.
Apa yang FDIC Lakukan
FDIC menjamin tabungan, cek, dan akun deposit lainnya. Itu tidak mengasuransikan saham, obligasi, atau reksa dana. Selama krisis keuangan 2008, FDIC menaikkan sementara batas atas menjadi $ 250.000 per akun ($ 500.000 per akun bersama). Pada 2010, Undang-undang Reformasi Dodd-Frank Wall Street membuat batas baru itu permanen.
FDIC juga memeriksa dan mengawasi sekitar 5.250 bank, lebih dari separuh dari total sistem. Ketika sebuah bank gagal, FDIC segera melangkah masuk. Biasanya menjual bank ke bank lain dan mentransfer deposan ke bank pembelian. Sebagian besar waktu, transisi mulus dari sudut pandang pelanggan.
Cara Mencari Anggota Bank
FDIC menjamin lebih dari 6.300 bank (per 10 September 2015). Bank-bank ini memiliki $ 15,8 miliar dalam aset dan deposito hampir $ 12 miliar. Untuk menemukan bank anggota, masukkan kota dan negara bagian atau kode pos Anda, di situs web FDIC BankFind. Sebagian besar bank besar, seperti Bank of America, JPMorgan Chase, dan Wells Fargo, diasuransikan. Anda juga dapat memasukkan informasi bank Anda untuk mengetahui apakah itu diasuransikan.
The Federal Reserve Banking System mengharuskan semua bank anggotanya diasuransikan oleh FDIC.
Bagaimana FDIC Mempengaruhi Perekonomian
Asuransi FDIC mencegah kepanikan bank dengan menjaga kepercayaan dalam sistem perbankan.
Kecelakaan pasar saham pada 1929 membuat sejumlah bank gulung tikar. Para deposan di bank-bank itu kehilangan semua tabungan mereka. Deposan di bank lain panik. Ketika mereka menarik simpanan mereka, bank mereka gulung tikar. Orang-orang memasukkan uang mereka di bawah kasur mereka. Itu mengambil lebih banyak uang dari sirkulasi dan semakin memperdalam Depresi.
FDIC meyakinkan deposan bahwa mereka tidak akan kehilangan tabungan jika bank gagal. Dengan mencegah kepanikan bank, FDIC membantu mencegah Depresi Besar lainnya.
Anehnya, asuransi FDIC tidak menghentikan bank menjalankan Washington Mutual. Ketika Lehman Brothers menyatakan kebangkrutan pada September 2008.
Deposan panik WaMu menarik $ 16,7 miliar dari rekening mereka hanya dalam waktu sepuluh hari. Itu 10 persen dari simpanan WaMu. FDIC menutup bank bank pada hari Jumat berikutnya karena tidak memiliki cukup uang untuk melakukan bisnis sehari-hari. JP Morgan Chase membeli WaMu pada 26 September 2008, seharga $ 1,9 miliar. Untuk lebih lanjut, lihat Bagaimana WaMU Pergi Bangkrut .
Bagaimana Ini Melindungi Tabungan Anda
FDIC menjamin Sertifikat Deposit dan akun pasar uang hingga $ 250.000 per akun di setiap bank. Untuk beberapa akun bersama, FDIC mengasuransikan $ 250.000 per pemilik. Ini berlaku untuk beberapa rekening pensiun, rekening deposito bersama, dan akun kepercayaan.
Jika Anda menabung lebih dari $ 250.000, simpanlah di bank terpisah sehingga diasuransikan. Tetapi kebanyakan orang yang memiliki banyak tabungan menggunakannya untuk pensiun. Dalam hal ini, Anda harus menginvestasikannya dalam aset berisiko daripada CD sehingga mereka mendapatkan tingkat pengembalian yang lebih tinggi. Tabungan pensiun harus melebihi inflasi. Saham secara historis adalah cara terbaik untuk melakukan itu.
FDIC tidak mengasuransikan sekuritas atau reksa dana bahkan jika ditawarkan oleh bank. Ini juga tidak melindungi nilai polis asuransi jiwa, anuitas, atau obligasi daerah. Itu berarti sebagian besar kepemilikan dalam rekening pensiun Anda tidak diasuransikan. Tapi itu tidak menjamin akun pasar uang dan CD yang diadakan di IRA Anda.