Apakah Anda suka menganalisis dan meneliti data atau apakah Anda lebih suka pendekatan "set-it-and-forget it"? Apakah Anda suka terlibat dalam proses atau apakah Anda lebih suka menanam benih dan melihat hal-hal tumbuh dari kejauhan? Apakah butuh keberuntungan atau keterampilan (atau keduanya) untuk mengungguli indeks pasar utama?
Apakah Anda menemukan diri Anda bersemangat tentang keuntungan tetapi cemas tentang kerugian? Apakah Anda seorang do-it-yourselfer atau mungkin Anda merasa lebih baik menggunakan penasihat?
Ini adalah pertanyaan penting untuk ditanyakan pada diri sendiri sebelum berkomitmen pada gaya investasi atau sebelum mencoba satu untuk ukuran, sehingga untuk berbicara. Berikut ini adalah ikhtisar dasar dan daftar periksa gaya investasi, taktik, dan strategi untuk melakukan pekerjaan rumah Anda atau meninjau sebelum, selama, dan setelah Anda berinvestasi.
Lakukan Sendiri atau Sewa Penasihat?
Apakah Anda melakukannya sendiri atau memilih ahli untuk nasihat keuangan, Anda memilih penasihat. Mulai proses keputusan untuk menyewa seorang penasihat dengan mengajukan beberapa pertanyaan reflektif: Jika seorang teman membutuhkan penasihat, apakah Anda akan merekomendasikan Anda? Apakah Anda ingin mempekerjakan Anda sebagai penasihat atau apakah Anda perlu mempekerjakan orang lain? Berapa nilai waktu Anda dibandingkan dengan biaya moneter menggunakan penasihat? Apakah Anda menikmati proses riset investasi dan perencanaan keuangan atau apakah Anda takut melakukannya sampai mengabaikan keuangan Anda?
Pasif (Dana Indeks) vs. Investasi Aktif
Jika Anda investor dana indeks, Anda adalah orang yang tidak percaya bahwa waktu ekstra, energi, dan biaya perdagangan yang diperlukan untuk portofolio yang dikelola secara aktif, sepadan dengan upaya untuk mendapatkan peluang pasar luar biasa. Anda bahkan mungkin percaya bahwa ide "mengalahkan pasar" adalah sesuatu yang bodoh dan Anda mungkin akan mendapatkan hasil yang lebih tinggi dengan strategi beli dan tahan .
Sebaliknya, orang yang mengambil pendekatan aktif percaya bahwa mereka dapat melakukan langkah-langkah taktis dan tepat waktu untuk mencapai hasil yang unggul.
Saham vs Reksa Dana: Mana Yang Terbaik?
Seorang investor dapat membeli saham dari masing-masing perusahaan atau membeli saham melalui pembelian reksa dana saham. Tapi yang mana yang terbaik? Berikut adalah beberapa alasan mengapa reksa dana terbaik bagi investor rata-rata:
Studi telah menemukan bahwa saham individu membeli berkinerja buruk setelah mereka membelinya dan mengungguli setelah mereka menjualnya. Hal ini terutama disebabkan oleh fakta bahwa lebih dari 75% dari semua pedagang adalah institusi, yang berarti bahwa individu menghadapi persaingan yang kuat.
Sekitar dua pertiga dari manajer reksa dana yang dikelola secara aktif gagal mengungguli indeks saham utama, seperti S & P 500, selama jangka waktu yang lama, seperti 10 atau 15 tahun. Jika pro tidak bisa melakukannya, apa yang membuat seseorang berpikir mereka bisa menjadi indeks? Anda mungkin bisa mengalahkan para profesional, tetapi Anda harus mengerjakan pekerjaan rumah Anda.
Reksa Dana atau ETF?
Ini mungkin bukan pertanyaan baik / atau melainkan salah satu gaya vs substansi. Baik reksa dana maupun ETF mencapai tujuan keragaman melalui sejumlah besar kepemilikan atau sektor industri tertentu atau wilayah geografis dalam satu keamanan.
Namun, ETF perdagangan seperti saham (mereka dapat dibeli atau dijual dalam sehari, bukan oleh NAV pada akhir hari perdagangan) tetapi mereka juga dikenakan biaya perdagangan. Beberapa investor menggunakan kombinasi reksadana dan ETF, terutama dengan gaya alokasi aset taktis .
Mengapa Berinvestasi dalam Dana Indeks?
Ada banyak alasan mengapa Anda mungkin mempertimbangkan menggunakan dana indeks, tetapi beberapa alasan tersebut mungkin termasuk manajemen pasif, biaya rendah, efisiensi pajak, tingkat perputaran rendah, kesederhanaan, dan daftar terus berjalan.
Apa itu Investasi Nilai?
Dalam istilah sederhana, investor nilai mencari saham yang dijual dengan "diskon;" mereka ingin menemukan penawaran. Cara yang efektif untuk mendapatkan eksposur terhadap saham nilai adalah dengan membeli reksadana dengan tujuan nilai. Daripada menghabiskan waktu untuk mencari nilai saham dan menganalisis laporan keuangan perusahaan, investor reksadana dapat membeli dana indeks; Exchange Traded Funds (ETFs) atau dana yang dikelola secara aktif yang menyimpan nilai saham.
Apa itu Investasi Pertumbuhan?
Seperti namanya, pertumbuhan saham biasanya berkinerja terbaik dalam tahap matang dari siklus pasar ketika ekonomi tumbuh pada tingkat yang sehat. Strategi pertumbuhan mencerminkan apa yang dilakukan oleh perusahaan, konsumen, dan investor secara bersamaan dalam ekonomi yang sehat - mendapatkan harapan yang lebih tinggi dari pertumbuhan masa depan dan menghabiskan lebih banyak uang untuk melakukannya. Sekali lagi, perusahaan teknologi adalah contoh yang bagus di sini. Mereka biasanya dihargai tinggi tetapi dapat terus tumbuh melampaui valuasi tersebut ketika lingkungannya benar.
Apa itu Pertumbuhan & Penghasilan?
Tujuan pertumbuhan dan pendapatan adalah kombinasi dari dua bagian - satu bagian pertumbuhan dan satu bagian pendapatan. Reksa dana saham pertumbuhan, misalnya, menahan saham perusahaan yang diperkirakan akan tumbuh pada tingkat yang lebih cepat dalam kaitannya dengan pasar saham secara keseluruhan. Dana pendapatan berusaha untuk memberikan investor sumber pendapatan melalui dividen. Dana reksadana adalah serupa dan sering dipertukarkan dalam arti dengan Value Funds, yang terutama berinvestasi dalam saham yang diyakini oleh investor dijual dengan harga yang rendah dalam kaitannya dengan laba atau ukuran nilai fundamental lainnya.
Nilai vs. Pertumbuhan vs. Indeks
Perdebatan nilai vs pertumbuhan sama tuanya dengan investasi itu sendiri. Mana yang terbaik, nilai atau pertumbuhan? Kapan waktu terbaik untuk berinvestasi dalam reksadana saham nilai? Kapan waktu terbaik untuk berinvestasi dalam reksadana saham pertumbuhan? Apakah ada cara cerdas untuk menyeimbangkan nilai dan pertumbuhan dalam satu reksa dana? Apa yang terjadi dengan perdebatan ketika kita memasukkan dana indeks ke dalam perbandingan?
Apa itu Beli dan Pegang?
Beli dan tahan investor percaya "waktu di pasar" adalah gaya investasi yang lebih bijaksana daripada "pengaturan waktu pasar." Strategi ini diterapkan dengan membeli sekuritas investasi dan menahannya untuk jangka waktu yang lama karena investor percaya bahwa pengembalian jangka panjang dapat wajar meskipun karakteristik volatilitas periode jangka pendek. Strategi ini bertentangan dengan waktu pasar absolut, yang biasanya memiliki investor membeli dan menjual selama periode lebih pendek dengan niat membeli dengan harga rendah dan menjual dengan harga tinggi.
Investor yang membeli dan menahan akan berpendapat bahwa memegang untuk waktu yang lebih lama memerlukan perdagangan lebih jarang daripada strategi lain. Oleh karena itu, biaya perdagangan diminimalkan, yang akan meningkatkan keseluruhan laba bersih dari portofolio investasi.
Apa itu Analisis Fundamental?
Analisis fundamental adalah bentuk strategi investasi aktif yang melibatkan analisis laporan keuangan untuk tujuan memilih saham berkualitas. Data dari laporan keuangan digunakan untuk membandingkan dengan data masa lalu dan sekarang dari bisnis tertentu atau dengan bisnis lain dalam industri. Dengan menganalisis data, investor dapat sampai pada penilaian (harga) yang wajar dari saham perusahaan tertentu dan menentukan apakah saham tersebut merupakan pembelian yang baik atau tidak.
Apa itu Analisis Teknis?
Investor yang menggunakan analisis teknis (pedagang teknis) sering menggunakan grafik untuk mengenali pola harga terbaru dan tren pasar saat ini untuk tujuan memprediksi pola dan tren masa depan. Dengan kata lain, ada pola dan tren khusus yang dapat memberikan petunjuk atau isyarat tertentu kepada pelaku teknis, yang disebut indikator, tentang pergerakan pasar di masa depan. Sebagai contoh, beberapa pola diberi nama deskriptif, seperti "kepala dan bahu" atau " cangkir dan pegangan. " Ketika patters mulai terbentuk dan diakui, pedagang teknis dapat membuat keputusan investasi berdasarkan hasil yang diharapkan dari pola atau tren.
Apa itu Alokasi Aset Taktis?
Alokasi aset taktis adalah kombinasi dari banyak gaya sebelumnya yang disebutkan di sini. Ini adalah gaya investasi di mana tiga kelas aset utama (saham, obligasi, dan uang tunai) secara aktif diseimbangkan dan disesuaikan oleh investor dengan maksud memaksimalkan pengembalian portofolio dan meminimalkan risiko dibandingkan dengan patokan, seperti indeks. Gaya investasi ini berbeda dari analisis teknis dan analisis fundamental dalam hal ini berfokus terutama pada alokasi aset dan yang kedua pada pemilihan investasi. Gambaran gambaran besar ini adalah untuk alasan yang baik, setidaknya dari perspektif investor yang memilih alokasi aset taktis, dan sesuatu yang disebut Modern Portfolio Theory , yang pada dasarnya menyatakan bahwa alokasi aset memiliki dampak yang lebih besar pada pengembalian portofolio dan risiko pasar daripada pemilihan investasi individual. .
Penafian: Informasi di situs ini disediakan untuk keperluan diskusi saja, dan tidak boleh disalahartikan sebagai nasihat investasi. Dalam situasi apa pun, informasi ini tidak mewakili rekomendasi untuk membeli atau menjual sekuritas.