Haruskah Anda Membeli Total Indeks Pasar Saham atau Dana Indeks S & P 500?
Ada juga beberapa kesalahan yang harus dihindari dalam total indeks pasar saham vs perdebatan indeks S & P 500.
Adalah bijaksana untuk membandingkan dan membedakan persamaan dan perbedaan sebelum berinvestasi.
Total Pasar Saham Bukan Diversifikasi 'Total'
Di mana investor bisa bingung dan / atau membuat kesalahan, adalah bahwa banyak total dana indeks pasar saham menggunakan Indeks Wilshire 5000 atau Indeks Russell 3000 sebagai patokan atau, seperti yang dilansir Morningstar , "indeks kecocokan terbaik".
Deskriptor, "indeks pasar saham total," bisa menyesatkan. Baik Indeks Wilshire 5000 dan Indeks Russell 3000 mencakup berbagai saham, tetapi keduanya sebagian besar atau seluruhnya terdiri dari saham kapitalisasi besar, yang membuat mereka memiliki korelasi tinggi ( R-squared ) dengan Indeks S & P 500 .
Secara lebih sederhana, total dana pasar saham tidak benar-benar berinvestasi dalam total pasar saham dalam arti harfiah. Deskriptor yang lebih baik adalah "indeks luas topi-topi besar." Banyak investor membuat kesalahan dengan membeli total dana pasar saham yang berpikir bahwa mereka memiliki beragam saham-saham berkapitalisasi besar, saham-saham berkapitalisasi dan saham-saham berkapitalisasi kecil dalam satu dana.
Ini tidak benar.
Memilih Indeks untuk Membangun Portofolio yang Beraneka Ragam
Investor dapat lebih baik dalam menangkap total pasar saham, dengan asumsi mereka ingin membangun portofolio yang terdiversifikasi , dengan membeli reksa dana yang secara terpisah mewakili berbagai segmen pasar. Sebagai contoh, seorang investor dapat berinvestasi dalam 4 atau lebih dana, masing-masing mewakili kategori dana yang berbeda, seperti saham berkapitalisasi besar, saham berkapitalisasi kecil, saham asing, dan pendapatan tetap (obligasi).
Untuk bagian saham berkapitalisasi besar, seorang investor akan lebih bijak untuk menggunakan indeks berkapitalisasi besar, seperti salah satu dari dana Indeks S & P 500 terbaik, dan membangun di sekitarnya dengan jenis dana lain.
Singkatnya, total dana pasar saham tidak menangkap total pasar saham; ia menangkap mayoritas pasar saham berkapitalisasi besar dengan representasi segmen-segmen lain yang sangat kecil, seperti saham-saham berkapitalisasi menengah dan kecil. Oleh karena itu, kapitalisasi pasar rata-rata adalah topi besar, itulah mengapa ia melakukan hal yang sama dengan dan dana indeks S & P 500.
Penafian: Informasi di situs ini disediakan untuk keperluan diskusi saja, dan tidak boleh disalahartikan sebagai nasihat investasi. Dalam situasi apa pun, informasi ini tidak mewakili rekomendasi untuk membeli atau menjual sekuritas.