Bunga Hipotik adalah (Terkadang) Dikurangkan
Jika Anda menggunakan uang itu untuk "perbaikan substansial" ke rumah Anda, deduksi terbatas mungkin masih tersedia.
Untuk Tahun Pajak 2017 dan Sebelum
Hipotek dapat membantu Anda membeli rumah (atau meminjam terhadap properti yang sudah Anda miliki), dan bahkan mungkin memberikan beberapa manfaat pajak. Bunga yang Anda bayar mungkin dapat dikurangkan, tetapi jangan buru-buru meminjam hanya untuk tabungan di 1040 Anda - ada batasan maksimum dan lainnya yang mungkin mengurangi atau sepenuhnya menghilangkan kemampuan Anda untuk mengurangi bunga.
Halaman ini mencakup panduan umum, tetapi undang-undang perpajakan bersifat kompleks dan selalu berubah. Verifikasi detail dan berbicara dengan pembuat pajak sebelum Anda mengklaim pengurangan.
Mengurangi Bunga Hipotik
IRS memungkinkan pemotongan untuk bunga yang dibayarkan atas pinjaman yang dijamin oleh rumah pertama atau kedua. Itu termasuk beberapa pinjaman yang biasa digunakan:
- Beli pinjaman (hipotek utama Anda ketika Anda meminjam uang untuk membeli rumah)
- Pinjaman ekuitas rumah (juga dikenal sebagai hipotek kedua), yang menyediakan sejumlah uang tunai
- Jalur kredit ekuitas rumah, yang memungkinkan Anda membelanjakan dari batas kredit
Pengurangan ini berpotensi membuat pinjaman tersebut menjadi lebih murah, dan dapat men-turbocharge strategi tertentu seperti konsolidasi utang (tiba-tiba bunga yang Anda bayar menjadi pengurangan pajak - bukan hanya biaya). Namun, ada batasan berapa banyak yang dapat Anda kurangi, dan kapan Anda dapat mengurangi.
Tentu saja, Anda juga menggunakan rumah Anda sebagai jaminan ketika Anda mendapatkan hipotek kedua, yang berarti pemberi pinjaman dapat menyita rumah Anda jika Anda tidak melakukan pembayaran . Menggunakan uang itu untuk apa pun selain pengeluaran yang terkait dengan rumah berarti Anda menambahkan risiko di tempat yang sebelumnya tidak ada.
Rumah pertama atau kedua: pemotongan bukan untuk investor yang memiliki lusinan rumah. Untuk memenuhi syarat, pinjaman harus berada di rumah "pertama atau kedua" Anda. Jika Anda menyewakan properti, membagikannya, atau menggunakannya sebagai kantor, deduksi Anda mungkin terpengaruh.
Kriteria pinjaman: pinjaman Anda harus dijamin oleh rumah Anda. Periksa dengan IRS untuk rincian, tetapi ini umumnya berarti pemberi pinjaman Anda memiliki hak gadai di rumah Anda dan dapat menutup-nutupi jika Anda gagal membayar. Selain itu, Anda harus memenuhi salah satu kriteria berikut:
- Hutang ini mulai dari 13 Oktober 1987 atau sebelumnya (dikenal sebagai utang "grandfathered"), atau
- Utang itu digunakan untuk membeli, membangun, atau memperbaiki rumah Anda, dan jumlah total utang di bawah $ 1 juta
- Utang itu tidak digunakan untuk membeli, membangun, atau memperbaiki rumah Anda, dan jumlah total utang berada di bawah $ 100.000
Dalam beberapa situasi, seperti ketika menikah mengajukan secara terpisah, jumlahnya dikurangi.
Tidak ada syams: IRS menyatakan “Baik Anda dan pemberi pinjaman harus berniat bahwa pinjaman akan dibayar kembali.” Ini akan menghilangkan skema mewah di mana Anda mencoba untuk menggunakan transaksi palsu untuk menghemat pajak.
Misalnya, Anda tidak dapat "meminjam" dari anggota keluarga, mengurangi bunga, dan melupakan pinjaman - pinjaman harus berfungsi sebagai transaksi yang benar-benar panjang.
Pinjaman konstruksi: jika Anda membangun rumah, pengurangan ini dapat membantu mengurangi biaya Anda pada pinjaman konstruksi . IRS memungkinkan Anda untuk merawat rumah yang sedang dibangun sebagai rumah yang berkualitas hingga 24 bulan selama Anda memenuhi kriteria tertentu.
Keterbatasan
Jumlah Dolar: seperti yang ditunjukkan di atas, pemotongan bunga dari pinjaman ekuitas rumah Anda tidak terbatas. Batasnya lebih tinggi untuk uang yang digunakan untuk membeli, membangun, atau meningkatkan rumah Anda. Bagi kebanyakan orang, itu bekerja dengan baik. Namun, jika Anda menggunakan uang untuk tujuan lain (seperti pendidikan tinggi, konsolidasi utang, atau sesuatu yang lain), Anda dibatasi dengan utang $ 100.000. Perhatikan bahwa jumlah maksimum mengacu pada ukuran pinjaman - bukan jumlah bunga yang Anda bayarkan setiap tahun.
Pajak minimum alternatif (AMT): jika Anda tunduk pada AMT, Anda mungkin melihat keterbatasan lebih lanjut. Secara umum, pengurangan lebih bermanfaat jika Anda menggunakan uang untuk membeli, membangun, atau meningkatkan rumah Anda.
Penguraian itemisasi: pemotongan bunga hipotek hanya tersedia jika Anda memerinci, dan banyak orang tidak memerinci. Biasanya yang terbaik adalah mengambil potongan terbesar yang tersedia - jika deduksi standar Anda lebih dari yang Anda dapatkan dari perincian, biaya bunga hipotek Anda mungkin tidak menawarkan manfaat pajak. Jika Anda tidak yakin apakah Anda memerinci, periksa untuk melihat apakah Anda telah mengajukan Jadwal A. Untuk mendapatkan di atas pemotongan standar Anda, Anda mungkin memerlukan pinjaman yang cukup besar atau biaya lain untuk membantu (seperti biaya pengobatan yang tinggi, misalnya).
Pengurangan bukan kredit: sebagian orang mengacaukan pemotongan pajak dengan kredit pajak. Pengurangan membantu mengurangi jumlah pendapatan yang digunakan untuk menghitung pajak Anda. Kredit adalah pengurangan dolar-untuk-dolar dalam apa yang Anda berhutang. Pengurangan secara tidak langsung akan mengurangi tagihan pajak Anda, tetapi tidak sekuat kredit pajak.
Berapa banyak yang bisa Anda klaim?
Jika Anda telah meminjam terhadap ekuitas di rumah Anda dan Anda ingin tahu berapa banyak bunga yang Anda bayarkan, tanyakan kepada pemberi pinjaman Anda. Anda harus menerima Formulir 1098 dengan detail tentang bunga untuk tahun ini.
Kerjakan PR Anda
Mengklaim deduksi dengan tidak benar adalah hal yang bermasalah: dapat menyebabkan penalti pajak dan biaya bunga dari IRS. Verifikasi semua rincian tentang situasi Anda (dan undang-undang pajak saat ini) dengan membaca Publikasi IRS 936. Ingat bahwa undang-undang perpajakan rumit, dan hal-hal mungkin telah berubah sejak artikel ini ditulis. Bicaralah dengan seorang ahli pajak yang akrab dengan rincian pinjaman Anda untuk menghindari masalah.
Catatan: Sekali lagi, pengurangan ini umumnya tidak tersedia setelah tahun pajak 2017. Artikel ini hanya untuk referensi historis.