Adalah ide yang bagus untuk mendapatkan tangan Anda lebih dari satu sehingga Anda dapat melihat bagaimana mereka mirip atau berbeda. Anda dapat memeriksa beberapa baris unik yang mungkin Anda perhatikan pada laporan pendapatan perusahaan tetapi itu tidak muncul pada perusahaan lain.
Anda akan melihat bagaimana bisnis tertentu di berbagai sektor atau industri memiliki karakteristik ekonomi yang sangat berbeda.
Hal ini dapat menghasilkan gambar profitabilitas yang sangat berbeda yang cenderung menghasilkan beberapa sektor dan industri, menghasilkan hasil yang jauh lebih baik bagi para pemegang saham selama beberapa dekade. Anda akan mulai "melihat" bisnis melalui laporan pendapatan ini, terutama ketika Anda mengukurnya bersama dengan laporan keuangan lain dan catatan kaki. Anda akan mulai memahami hal-hal yang mendorong profitabilitas dan seberapa kaku struktur biayanya.
Contoh Analisis Laporan Penghasilan
Pelajaran analisis laporan laba rugi ini mempertahankan laporan laba rugi sampel asli yang pertama kali diterbitkan di sini beberapa tahun yang lalu. It's an oldie tapi goody dan itu layak kembali karena mencakup semua basis dan pose contoh yang dapat dimengerti.
Itu berasal dari laporan tahunan 2001 Microsoft dan itu menunjukkan angka laporan tahun fiskal penuh selama tiga tahun: 2001, 2000, dan 1999.
Meskipun dunia telah berubah secara signifikan sejak itu, konsep dan prinsip besar belum. Mereka belum banyak dimodifikasi. Melihat kealaman analisis fundamental juga dapat membantu Anda menyadari kekuatan investasi jangka panjang yang baik.
Contoh Laporan Penghasilan
| Microsoft Laporan laba rugi | |||
| Tahun fiskal | 2001 | 2000 | 1999 |
| Total pendapatan | $ 28.365.000.000 | $ 25,296,000,000 | $ 22,956,000,000 |
| Penghasilan Biaya Barang | $ 5,191,000,000 | $ 3,455,000,000 | $ 3,002.000.000 |
| Laba kotor | $ 23,174,000,000 | $ 21.841.000.000 | $ 19,954,000,000 |
| Biaya Operasional | |||
| Penelitian dan Pengembangan | $ 4,307,000,000 | $ 4,379,000,000 | $ 3,775,000,000 |
| Biaya Penjualan, Umum, dan Administrasi | $ 6.957.000.000 | $ 5,742,000,000 | $ 5,242,000,000 |
| Tidak Berulang | T / A | T / A | T / A |
| Beban Operasional Lainnya | T / A | T / A | T / A |
| Pendapatan operasional | |||
| Pendapatan operasional | $ 11.910.000.000 | $ 11.720.000.000 | $ 10,937,000,000 |
| Total Penghasilan dan Beban Lainnya Bersih | ($ 397.000.000) | ($ 195.000.000) | $ 3,338,000,000 |
| Penghasilan Sebelum Bunga dan Pajak | $ 11.513.000.000 | $ 11.525.000.000 | $ 14.275.000.000 |
| Beban bunga | T / A | T / A | T / A |
| Penghasilan Sebelum Pajak | $ 11.513.000.000 | $ 11.525.000.000 | $ 14.275.000.000 |
| Beban Pajak Penghasilan | $ 3,684,000,000 | $ 3,804,000,000 | $ 4,854,000,000 |
| Laba atau Rugi Ekuitas Anak Perusahaan yang Tidak Dikonsolidasi | T / A | T / A | T / A |
| Hak Minoritas | T / A | T / A | T / A |
| Laba Bersih dari Operasi yang Melanjutkan | $ 7,829,000,000 | $ 7,721,000,000 | $ 9,421,000,000 |
| Peristiwa Tidak Terjadi | |||
| Operasi yang Dihentikan | T / A | T / A | T / A |
| Pos Luar Biasa | T / A | T / A | T / A |
| Pengaruh Perubahan Akuntansi | T / A | ($ 375.000.000) | T / A |
| Barang Lainnya | T / A | T / A | T / A |
| Batas pemasukan | $ 7,829,000,000 | $ 7.346.000.000 | $ 9,421,000,000 |
Pelajaran Take-Away
Bisnis yang benar-benar hebat memiliki stabilitas tertentu dalam mesin ekonomi intinya, dan ini memungkinkan mereka menikmati keuntungan tertentu. Perusahaan seperti Microsoft, salah satu bisnis terbaik dan tersukses sepanjang masa, pada dasarnya kurang aman daripada perusahaan seperti Hershey.
Pikirkan tentang itu. Kegiatan yang menghasilkan angka-angka dalam laporan laba rugi Microsoft dapat berubah sewaktu-waktu. Mereka tunduk pada kemajuan teknologi dan persaingan sengit yang dapat menyerang di semua lini dan dari semua sisi. Seperti yang pernah dikatakan oleh pendiri Microsoft Bill Gates, pesaing terbesar berikutnya adalah anak kecil di garasi.
CATATAN: Jika Anda seorang investor pemula, silakan berkonsultasi dengan penasihat keuangan untuk saran dan jawaban terbaru untuk pertanyaan spesifik apa pun yang mungkin Anda miliki. Jangan melompat dengan membabi buta. Informasi yang terkandung dalam artikel ini tidak dimaksudkan sebagai saran investasi dan bukan merupakan pengganti saran investasi.