Cara Menghitung Nilai Masa Depan dan Sekarang dari Jumlah Benjolan
Tema utama yang saya coba ulaskan dalam semua manajemen portofolio saya dan artikel keuangan pribadi adalah filosofi yang saya percaya sepenuh hati: Uang adalah alat.
Tidak ada lagi. Tidak kurang. Adalah bodoh untuk mendapatkannya demi kepentingannya sendiri. Sebaliknya, penekanan harus pada trade-off yang dapat diterima antara apa yang Anda harus menyerah dalam hal waktu, usaha, dan risiko, relatif terhadap manfaat yang mungkin Anda terima. Jika Anda akan senang hidup di trailer di tepi pantai, dan tidak keberatan tidak pernah memiliki mobil baru atau mampu membeli barang mewah, saya berpendapat tidak masuk akal untuk menyia-nyiakan hidup Anda dalam karir yang Anda benci, melakukan pekerjaan di mana Anda tidak bergairah, semua sehingga suatu hari nanti, mungkin, di beberapa titik di masa depan, Anda mungkin bisa duduk di pantai yang sama di rumah yang lebih baik yang memiliki sedikit manfaat bagi Anda. Saya mengatakan itu karena saya percaya waktu adalah aset paling berharga yang Anda miliki. Kemungkinannya, Anda hanya memiliki 27.375 hari hadiah untuk Anda, dan itu dengan asumsi Anda cukup beruntung untuk mencapai harapan hidup yang khas. Setelah itu dibelanjakan, itu saja. Permainan telah berakhir.
Anda tidak dapat menyimpannya. Anda tidak dapat menyimpannya untuk digunakan nanti. Mereka, seperti kata pepatah, "seperti pasir melalui jam pasir". Itu adalah sifat alam semesta. Lebih buruk lagi, jika Anda telah membangun kekayaan besar dan belum, menikmatinya, itu akan berakhir di tangan orang lain; bahkan mungkin politisi yang mengambilnya dalam bentuk pajak Pemerintah.
Ini adalah premis dari mana saya mulai ketika membantu teman-teman dan keluarga saya sendiri membangun cetak biru keuangan. Dengan mengingatkan mereka akan kebenaran dasar ini, ia menghindari godaan untuk memikirkan menyimpan uang sebagai permainan akhir sendiri; Akuisisi itu adalah tujuan tertinggi. Dalam pandangan saya, itu akan jauh lebih baik bagi seseorang yang menikmati bepergian untuk melihat dunia saat mereka muda, sehat, dan energik, berakhir dengan pensiun yang lebih kecil, kurang makmur, daripada mencoba bekerja tanpa henti selama 40 tahun, tidak pernah pergi ke mana saja, kemudian berharap untuk tetap berada dalam kondisi yang cukup baik untuk mendaki gunung dan tidur di bawah bintang ketika mereka menurunkan pemeriksaan Jaminan Sosial. Selama Anda secara eksplisit dalam perhitungan biaya peluang yang Anda menyerah, bersedia untuk hidup dengan konsekuensi tanpa mengharapkan orang lain untuk membuat kekurangan, dan mendapatkan lebih banyak kepuasan pribadi dan kebahagiaan dari dana hari ini daripada di beberapa titik di masa depan, saya pikir ada situasi di mana memprioritaskan investasi adalah kesalahan.
Untuk membuatnya sedikit lebih blak-blakan, saya akan pergi sejauh mengatakan bahwa, asalkan Anda melakukan hal-hal sebagian besar benar - mendapatkan semua uang pencocokan gratis Anda dapat dari rencana 401 (k) Anda dan sepenuhnya mendanai Roth IRA , menghindari hutang kartu kredit dan melunasi pinjaman mahasiswa Anda - Saya percaya kadang-kadang bijak untuk mengatakan, "Saya tidak akan membeli lagi senilai $ 10.000 dari dana indeks itu , saya akan pergi menghabiskan dua bulan tinggal di rumah kontrakan di Swiss untuk mengalami budaya yang berbeda. " Kamu bisa melakukannya.
Saya tahu orang-orang yang telah melakukannya; orang-orang dengan gaji biasa yang hanya mengelola pendapatan mereka secara cerdas.
Di sisi lain, saya terkadang percaya itu bijaksana untuk melakukan yang sebaliknya. Daripada membeli mobil baru, memutuskan untuk mengendarai mobil yang sudah ada selama beberapa tahun dan menempatkan perbedaan dalam portofolio saham atau obligasi Anda dapat memberi Anda kebebasan nanti untuk meningkatkan rumah Anda, atau mendapatkan bantuan yang dibayar cucu-cucu Anda untuk kuliah. Ini mungkin terdengar kontradiktif tetapi pesannya adalah Anda harus secara aktif memilih berdasarkan biaya riil apa yang Anda inginkan, bukan hanya mengembara menjalani hidup dengan melakukan apa pun yang terasa benar pada saat ini. Anda akan menguranginya seperti itu karena itu akan menyebabkan keinginan jangka pendek Anda untuk memenangkan kebahagiaan jangka panjang Anda.
Bagaimana kamu melakukannya? Bagaimana Anda menghitung biaya sebenarnya? Nilai waktu uang.
Biarkan saya memandu Anda melalui dua rumus yang dapat mengubah cara Anda melihat uang tunai di saku atau rekening bank Anda selamanya.
Menggunakan Nilai Masa Depan dari Nilai Uang Sum Total Rumus Uang untuk Memikirkan Uang sebagai Alat
Pertama, kita perlu menggunakan rumus nilai waktu uang yang dikenal sebagai nilai akhir dari jumlah sekaligus untuk menghitung berapa banyak dolar yang Anda miliki pada suatu titik berdasarkan keputusan Anda untuk tidak membelanjakannya hari ini. Saya memandu Anda melalui kalkulasi banyak, bertahun-tahun yang lalu dalam artikel ini tetapi perlu ditinjau kembali di sini .
FV = pmt (1 + i) n
FV = Nilai Masa Depan
Pmt = Pembayaran
Saya = Tingkat pengembalian yang Anda harapkan untuk hasilkan
N = Jumlah tahun
Sebuah ilustrasi mungkin membantu Anda memahami kekuatannya. Bayangkan Anda sedang berdiri di sebuah toko dan Anda melihat sweater kasmir baru yang Anda inginkan seharga $ 399. (Investor tipikal tidak proporsional dalam 50% pendapatan median teratas di Amerika Serikat sehingga pembelian semacam itu tidak akan luar biasa jika Anda membaca artikel ini dan jatuh ke dalam demografi yang biasa. Jika Anda tidak dapat membayangkan membelanjakannya banyak pada item pakaian, mengganti objek lain, mixer Kitchen Aid atau iPad baru) Anda tinggal di negara tanpa pajak penjualan pakaian sehingga kita bisa mengabaikannya. Anda dapat membeli sweater, dan menikmatinya selama beberapa tahun ke depan, atau Anda dapat membuang uang dalam dana indeks atau portofolio saham blue chip Anda untuk dibelanjakan atau hadiah untuk orang lain 25 tahun dari sekarang.
Secara historis, saham kapitalisasi pasar yang besar telah kembali 10% dan saham kapitalisasi pasar kecil telah kembali 12% ketika diakuisisi menggunakan strategi investasi pembelian-dan-tahan biaya rendah, pajak-efisien, dengan sedikit atau tanpa turnover, dividen diinvestasikan kembali , dan dolar biaya rata - rata dipertahankan untuk mengambil keuntungan dari ambruknya pasar. (Data tentang hal ini jelas. Menariknya, hampir tidak ada yang melakukannya kecuali orang kaya dan sukses yang mengutip pendiri Vanguard John Bogle dalam komentar yang dia buat di salah satu bukunya, mungkin mengapa mereka kaya dan sukses di tempat pertama.)
Anda memutuskan untuk menjadi lebih konservatif dan menghitung tingkat penggabungan masa depan 8%. Anda mengeluarkan kalkulator dan memasukkan angka-angka yang relevan.
Langkah 1: FV = $ 399 (1 + 0,08) 25
Langkah 2: FV = $ 399 (1.08) 25
Langkah 3: FV = $ 399 (6.848475)
Langkah 4: FV = $ 2,733
Bagaimana dengan inflasi? Tentunya inflasi penting karena Anda perlu melindungi diri Anda dari salurannya yang tetap . Kamu benar. Itu benar. Jika uang adalah alat, semua yang penting adalah berapa banyak yang dapat dibeli. Inflasi adalah depresiasi dalam mata uang. Ini menunjukkan hilangnya nilai sehingga harus dimasukkan dalam jumlah kami.
Menyesuaikan Ini untuk Inflasi Dengan Didiskon Itu Menggunakan Nilai Sekarang dari Nilai Uang Sum Sum Rumus Uang
Cara kami mencapai ini adalah untuk mengambil nilai masa depan yang Anda miliki dari perhitungan terakhir dan diskon kembali ke masa sekarang dengan perkiraan tingkat inflasi . Mari kita bayangkan Anda berpikir inflasi akan berjalan 3% selama 25 tahun ke depan. Dalam hal ini, Anda akan menggunakan nilai waktu perhitungan uang yang berbeda yang dikenal sebagai nilai sekarang dari jumlah sekaligus.
PV = FV / (1 + i) n
PV = Nilai Sekarang
FV = Nilai Masa Depan
Pmt = Pembayaran
I = Tingkat Diskonto
N = Jumlah tahun
Dalam hal ini, kami memasukkan nomor Anda yang relevan:
Langkah 1: $ 2,733 / (1 + 0,03) 25
Langkah 2: $ 2,733 / (1,03) 25
Langkah 3: $ 2,733 / 2,09
Langkah 4: $ 1,308
Ini berarti pertanyaan yang perlu Anda tanyakan pada diri sendiri adalah apakah menghabiskan $ 399 hari ini lebih berharga bagi Anda daripada memiliki tambahan $ 1,308 dalam daya beli setara saat ini 25 tahun dari sekarang. Bahkan jika Anda tidak menginginkan uang itu untuk diri sendiri, seiring bertambahnya usia dan lebih sejahtera, Anda mungkin akan menemukan menolong orang lain di sepanjang jalan itu lebih bermanfaat. Misalnya, untuk Natal tahun ini, kami memberikan keponakan dan keponakan saham The Hershey Company untuk Natal bersama dengan kotak industri besar permen favorit mereka. Kami juga memberi melalui yayasan amal keluarga sebagai cara untuk mendukung hal-hal yang penting bagi kami. Hal-hal semacam itu memiliki nilai lebih bagi kita daripada menambahkan mobil lain atau melakukan perjalanan lain.
Ini menjadi sifat kedua setelah beberapa saat untuk melakukan analisis trade-off ini sehingga saya sekarang melakukan banyak perhitungan di kepala saya karena saya telah menghafal faktor-faktor yang memungkinkan saya dengan cepat sampai pada hasil akhir. Suami saya dan saya membuatnya menjadi sebuah permainan. Kami memiliki pengaturan akun yang kapan saja kami membuat keputusan untuk mengorbankan sesuatu - katakan kami dapat menghemat $ 8 dengan mengambil kantong curah yang lebih murah dari kopi favorit kami di Sam's Club daripada membelinya di wadah yang lebih kecil di pasar pojok - kami akan menyapu uang ke dalamnya langsung dari telepon kami. Dari waktu ke waktu, kami mengumpulkan uang tunai untuk bekerja, bertindak seolah-olah kami telah menghabiskannya; bahwa itu tidak ada. Selama bertahun-tahun, keputusan yang tampaknya kecil - tidak memesan minuman saat makan siang, mengganti bola lampu ke model yang lebih hemat energi di rumah kita - telah menghasilkan akumulasi kekayaan tambahan yang signifikan sambil membantu kita menghindari creep desimal (kecenderungan berhasil secara finansial untuk menghabiskan lebih karena pendapatan mereka tumbuh tanpa merenungkan apakah pengeluaran tambahan membuat mereka lebih bahagia atau menyediakan utilitas). Seiring perubahan cadangan yang diperparah selama satu setengah dekade terakhir, kita sekarang menemukan diri kita memegang saham ekstra raksasa minyak dan gas, bank, perusahaan makanan kemasan, konglomerat industri, dan perusahaan lain yang membayar kita deviden biasa; dividen yang tidak akan ada jika kita tidak memutuskan apa yang lebih penting bagi kita, berdasarkan nilai-nilai pribadi kita sendiri.
Nilai waktu formula uang ini memberdayakan kita. Mereka membiarkan kita lebih mudah mengidentifikasi apa yang sebenarnya kita inginkan, meningkatkan kebahagiaan kita. Pengetahuan adalah kekuatan dan penghafalan rumus benar-benar gratis, asalkan Anda bersedia menuliskannya beberapa kali dan memakainya di belakang pikiran Anda. Setelah Anda melewati jalan ini, itu sangat berguna, itu tidak terpikirkan untuk mempertimbangkan berhenti. Lakukan. Tidak mungkin Anda akan pernah menyesalinya.