Dapatkah Perusahaan Kecil Menjadi Berkelanjutan dan Menguntungkan?
Jika Anda mencari reksadana yang menerapkan strategi yang bertanggung jawab secara sosial dan berinvestasi dalam perusahaan kecil, ini agak sulit ditemukan. Ini adalah tantangan terutama karena perusahaan besar cenderung menjadi pemimpin keberlanjutan dan perusahaan kecil yang berinovasi dalam cara-cara baru cenderung dipegang secara pribadi atau B Perusahaan atau bentuk lain dari bisnis sosial baru seperti yang terlihat di dunia Investasi Berdampak seperti ini laporan JPMorgan baru-baru ini. Namun, sejumlah dana telah menemukan kinerja keuangan berkualitas sambil berusaha berinvestasi di perusahaan-perusahaan kecil yang terdaftar.
Berikut daftar dana ekuitas berkapitalisasi kecil yang telah ada selama sepuluh tahun terakhir atau lebih dan bagaimana mereka telah melakukannya. Sebagian besar reksa dana publik yang sadar sosial fokus pada perusahaan besar, tetapi para manajer ini fokus terutama pada perusahaan dengan kapitalisasi pasar total kurang dari $ 2 atau 3 miliar.
01 Calvert Small Cap Value Fund
Dana ini memposisikan diri sebagai berikut: "Analis penelitian investasi sosial Calvert meneliti kinerja perusahaan di tujuh bidang yang luas yang menjadi perhatian bagi reksadana sosial Calvert yang bertanggung jawab: Tata Kelola dan Etika; Tempat Kerja; Lingkungan; Keamanan dan Dampak Produk; Operasi Internasional dan Hak Asasi Manusia; Masyarakat Adat 'Hak; Hubungan Masyarakat. "
Selama sepuluh tahun terakhir, dana tersebut memiliki pengembalian rata-rata tahunan + 5.18% dibandingkan dengan patokan Russell 2000 + 4.92%, dengan kinerja yang jauh lebih dramatis selama 1-, 3- dan 5 tahun tidak terlalu lama.
Namun dana telah turun lebih dari 7% pada tahun 2016 dan hanya 160 juta Dolar AS dalam aset, dan membawa beban depan 4,75% yang cukup besar.
02 Dana Ariel
Meskipun bukan dana kecil murni, Ariel Fund (ARGFX) adalah dana kecil hingga menengah yang berusaha memiliki perusahaan senilai antara $ 1 dan $ 7,5 miliar. Lebih dari 80% dari kepemilikan mereka adalah topi kecil, jadi dana ini memenuhi syarat sebagai dana kecil dalam buku kami.
Pendekatan Ariel Fund "dibangun berdasarkan prinsip dasar penargetan perusahaan yang dinilai rendah yang menunjukkan potensi kuat untuk pertumbuhan."
Ariel Fund mengelola lebih dari $ 2 Miliar pada akhir 2015, menjadikannya dana berkelanjutan terbesar AS dengan alokasi kecil-kapitalisasi yang cukup besar.
Lebih dari 5- dan 10 tahun telah mengungguli Russell Value Value Index yang dipilihnya.
Ariel Appreciation Fund adalah dana lain dari perusahaan ini dengan beberapa saham berkapitalisasi kecil, tetapi hanya terdiri dari 10-15% dari portofolio saat ini.
03 Pax World Small Cap Fund
Simbol saham: PXSCX
Dana Morningstar bintang 4, Pax World Small Cap memiliki sekitar $ 500 juta yang dikelola, dan per situs web mereka, sejak diluncurkan pada awal 2008, telah memberikan hasil yang lebih tinggi dengan volatilitas yang lebih rendah.
Lebih dari 5 tahun dana baru-baru ini + 8,74% per tahun rata-rata sementara patokannya Russell 2000 adalah + 7,25%.
04 Parnassus Mid Cap Fund
Simbol saham: PARMX
Parnassus Small Cap (sebelumnya PARSX) digabung menjadi Parnassus Mid Cap, sekarang menjadi Bintang Bintang Morningstar Fund dengan aset lebih dari $ 500 juta.
Dana "berinvestasi dengan perputaran rendah dan keyakinan tinggi dalam sekitar 40 kepemilikan. Dana ini berusaha untuk berinvestasi di perusahaan dengan:
- Parit yang lebar atau keunggulan kompetitif yang kuat yang melindungi pangsa pasar dan profitabilitas
- Relevansi dalam jangka panjang, yang menyediakan komponen pertumbuhan majemuk
- Tim manajemen kualitas yang akan bertindak demi kepentingan pemegang saham
- Horison investasi tiga tahun yang menguntungkan
The Fund berusaha untuk mengungguli Russell Mid Cap Index dalam jangka panjang dengan basis risiko yang disesuaikan dengan saham aktif yang tinggi. Dana tersebut mencoba untuk melindungi investor dari kerugian selama pasar beruang. "
Dana tersebut telah melakukan serupa dengan patokannya selama 5 tahun terakhir.
05 Dana Pertumbuhan Hijau Winslow
Dulu simbol Stock: WGGFX, dan favorit pribadi, Winslow Green Growth menderita selama krisis keuangan dan sayangnya tidak ada lagi.
Setelah menjadi dana yang mengungguli pada awal tahun 2000-an, perpaduannya dalam mencari solusi lingkungan di perusahaan-perusahaan kecil yang terdaftar sangat buruk ketika krisis terjadi, dan perusahaan akhirnya dijual ke Penasihat Brown, yang sekarang malah menjalankan dana besar.
Mantan kepala Winslow, Jackson Robinson sekarang bekerja dengan Trillium, yang membeli Portfolio 21 dan juga pemimpin lama dalam keterlibatan pemegang saham.