Pro dan Kontra Menggunakan Roth IRA untuk Perencanaan Perguruan Tinggi
Haruskah Roth IRA digunakan untuk membantu membayar biaya kuliah? Ini adalah pertanyaan yang dipertimbangkan oleh banyak orang tua dan kakek-nenek karena label harga untuk pendidikan tinggi terus meningkat.
The Roth IRA adalah cara terbaik untuk menabung untuk pensiun di akun yang memberikan manfaat diversifikasi pajak yang signifikan. Hal ini disebabkan oleh fakta bahwa Roth IRA menawarkan penarikan penghasilan tanpa biaya. Roth IRA juga dapat digunakan untuk tujuan non-pensiun menggunakan beberapa perencanaan keuangan strategis untuk membantu membayar untuk tujuan penting lainnya seperti mendanai kuliah untuk orang yang dicintai.
Keputusan untuk berkontribusi pada Roth IRA didorong oleh lebih banyak pertumbuhan laba bebas pajak. Manfaat tambahan lain dari Roth IRA adalah fleksibilitas dari akun pensiun ini ketika mengakses kontribusi asli Anda. Pertumbuhan pendapatan bebas pajak hanya berlaku jika akun Anda telah dibuka setidaknya selama 5 tahun dan distribusi terjadi setelah usia 59 1/2. Namun, kontribusi Roth IRA dibuat dengan dolar setelah pajak sehingga mereka dapat diambil kapan saja tanpa pajak atau penalti. Ini menciptakan peluang untuk menggunakan Roth IRA sebagai sumber tambahan pendanaan perguruan tinggi atau tujuan keuangan terkait non-pensiun lainnya.
Perencanaan Keuangan Inti Bergerak untuk Membuat Sebelum Menyimpan untuk Perguruan Tinggi
Sebelum kita memeriksa apakah atau tidak masuk akal untuk menggunakan Roth IRA untuk membayar kuliah harus dicatat bahwa sebagian besar perencana keuangan setuju bahwa Anda harus memiliki landasan keuangan yang kuat di tempat sebelum mempertimbangkan partisipasi dalam rencana tabungan untuk kuliah.
Pedoman umum adalah bahwa pondasi dasar ini harus mencakup langkah-langkah berikut:
- Tetapkan sejumlah dana untuk menutup pengeluaran darurat (pikirkan tabungan "awal"; biasanya tabungan $ 1-2k).
- Berkontribusi cukup untuk rencana pensiun di tempat kerja untuk menangkap pertandingan majikan sepenuhnya jika tersedia.
- Hilangkan utang konsumen dengan bunga tinggi seperti kartu kredit atau pinjaman pribadi (misalnya lebih dari 6%).
- Sediakan dana simpanan darurat Anda dengan cukup uang untuk menutupi 3-6 bulan biaya hidup.
- Simpan sebanyak yang Anda bisa dalam 401 (k) atau 403 (b) rencana, IRA , dan rekening tabungan kesehatan (di suatu tempat di kisaran 10-20% dari gaji atau lebih sangat ideal) untuk memenuhi tujuan pensiun.
- Lindungi keluarga dan kekayaan Anda dengan mempertahankan asuransi jiwa, kesehatan, cacat tubuh, dan tanggung jawab.
- Buat dan pertahankan dokumen perencanaan harta penting seperti wasiat, wasiat hidup, dan kuasa pengacara yang mutakhir dan mutakhir.
Untuk informasi lebih lanjut tentang memprioritaskan tujuan keuangan Anda, lihat sumber daya yang bermanfaat ini (lihat Cara menentukan prioritas keuangan Anda).
Perencanaan Pensiun Biasanya Prioritas Tinggi dari Perencanaan Perguruan Tinggi
Sebelum menyisihkan uang untuk kuliah, Anda harus terlebih dahulu memeriksa untuk melihat apakah Anda berada di jalur yang benar untuk memenuhi sasaran pendapatan pensiun. Banyak laporan penelitian keuangan telah menemukan bahwa mayoritas orang tua tidak yakin mereka berada di jalur untuk mencapai tujuan mereka untuk pensiun (lihat. Ini adalah alasan bahwa menabung untuk kuliah sering mengambil kursi belakang untuk menabung untuk pensiun. Meskipun mungkin untuk meminjam uang untuk kuliah itu tidak bijaksana untuk bergantung pada utang untuk membiayai impian pensiun Anda.
Jadi sebagai aturan umum, tujuan pensiun harus lebih diutamakan daripada tabungan kuliah pada daftar prioritas.
Menempatkan pensiun di depan perguruan tinggi pada daftar prioritas tidak selalu merupakan tipe bimbingan keuangan yang orang tua atau kakek-nenek ingin dengar. Ini biasanya karena kebanyakan orang tua secara alami cenderung memberikan anak-anak dengan pengalaman dan peluang terbaik yang mungkin. Ada beberapa konsekuensi buruk ketika Anda menabung untuk kuliah sebelum pensiun di daftar prioritas. Beberapa hasil negatif termasuk menunda pensiun (atau tidak cukup uang untuk pensiun dengan syarat Anda), menjual properti investasi atau aset lain lebih awal dari yang diinginkan, dan konsekuensi potensial terbesar adalah tekanan keuangan dan frustrasi yang tidak perlu.
Kabar baiknya adalah bahwa Roth IRA memberi kesempatan kepada orang tua untuk merasa seperti mereka membuat beberapa kemajuan penghematan untuk pensiun di akun yang juga dapat digunakan untuk membantu membayar kuliah.
Cara Menyimpan Pensiun dan Perguruan Tinggi Dengan Roth IRA
Orang-orang menyukai konsep "bebas pajak" dan sebagai hasilnya, Roth IRA semakin menjadi salah satu kendaraan tabungan yang lebih populer untuk pensiun. Berkontribusi pada Roth IRA dapat memberi Anda ketenangan pikiran bahwa Anda setidaknya melakukan sesuatu untuk menghemat biaya kuliah di masa depan ketika ada prioritas keuangan lain yang lebih penting. Pilihan ini sangat ideal untuk orang tua yang berada di belakang pada tujuan tabungan pensiun mereka tetapi mereka sudah memiliki fondasi keuangan inti mereka di tempat (yaitu memiliki dana darurat, utang minimal, dan setidaknya berkontribusi atas 401 (k) pertandingan di tempat kerja). Menggunakan Roth IRA untuk menambah tabungan kuliah juga merupakan pertimbangan bagi orang tua atau kakek-nenek mencari fleksibilitas lebih dalam bagaimana dana dapat digunakan dibandingkan dengan opsi lain seperti 529 rencana tabungan perguruan tinggi.
Kelebihan:
Berikut adalah beberapa manfaat menggunakan Roth IRA sebagai bagian dari rencana tabungan kuliah Anda:
Roth IRA memungkinkan fleksibilitas untuk mengambil pajak kontribusi asli dan penalti gratis. Penghasilan Anda dalam Roth IRA hanya tumbuh bebas pajak jika akun Anda telah dibuka setidaknya selama 5 tahun dan distribusi terjadi setelah usia 59 1/2. Namun, karena kontribusi Anda telah dibuat dengan dolar setelah pajak, mereka dapat diambil kapan saja tanpa pajak atau penalti. Penarikan dari Roth IRA dianggap berasal dari kontribusi pertama. Ini berarti Anda memiliki kemampuan untuk menarik jumlah kontribusi Anda setiap saat tanpa pajak atau penalti.
Uang tumbuh bebas pajak dan berpotensi bebas pajak. Roth IRA memungkinkan Anda berkontribusi setelah pajak dolar yang dapat tumbuh bebas pajak selama Anda memenuhi aturan 59 ½ dan memiliki akun setidaknya selama 5 tahun. Jika Anda memiliki banyak tujuan seperti membayar untuk kuliah dan menabung untuk masa pensiun, Anda dapat mengakses kontribusi asli menggunakan strategi yang disebutkan di atas sambil memungkinkan penghasilan untuk terus tumbuh bebas pajak untuk tujuan jangka panjang seperti pensiun.
Roth IRA memberikan lebih banyak kontrol atas opsi investasi. Mayoritas dari 529 rencana memiliki opsi investasi terbatas untuk dipilih. Roth IRA bukan merupakan investasi yang sebenarnya, melainkan merupakan jenis rekening tabungan pensiun yang memungkinkan berbagai jenis investasi (saham, obligasi, reksadana, ETF, REIT, CD, dll.). Untuk mengambil keuntungan penuh dari pertumbuhan laba bebas pajak, umumnya bijaksana untuk mencari investasi yang berorientasi pertumbuhan untuk Roth IRA.
Cons:
Seperti banyak keputusan keuangan, ada beberapa kerugian untuk menggunakan Roth IRA untuk membantu membayar kuliah. Berikut ini beberapa kelemahan dari strategi ini:
Roth IRA tunduk pada batasan penghasilan. Roth IRA memiliki batasan penghasilan yang membuat pasangan menikah mengajukan pengembalian bersama tidak memenuhi syarat untuk berkontribusi langsung ke akun-akun ini jika mereka mendapatkan di atas $ 198,999 pada tahun 2018 (catatan: backdoor Roth IRA adalah salah satu cara di sekitar batas ini). Mungkin risiko kerugian terbesar menggunakan Roth IRA untuk membantu membayar kuliah adalah bahwa Anda dapat menunda masa transisi ke masa pensiun jika Anda tidak memiliki cukup dana pensiun yang tersedia setelah penarikan untuk membayar kuliah.
Kontribusi saat ini terbatas hingga $ 5.500 per tahun ($ 6.500 untuk usia 50 dan lebih tua). Roth IRA memiliki batas kontribusi yang lebih rendah daripada kendaraan tabungan kuliah lainnya. Batas kontribusi Roth IRA secara signifikan lebih rendah daripada batas yang lebih tinggi yang ditemukan dengan 529 program tabungan perguruan tinggi. Masalah lain yang ditemukan ketika menggunakan kontribusi Roth IRA untuk membayar biaya kuliah adalah bahwa distribusi dihitung sebagai pendapatan yang belum dibayar pada FAFSA tahun depan dan ini dapat mengurangi kelayakan anak Anda untuk bantuan keuangan berbasis kebutuhan. Roth IRA masih merupakan aset berdampak rendah untuk tujuan bantuan keuangan dan total nilai aset tidak dilaporkan di FAFSA.
529 rencana biasanya merupakan pilihan yang lebih baik ketika menabung untuk kuliah adalah tujuan utama. Untuk strategi pendanaan yang semata-mata ditujukan untuk membayar biaya kuliah, rencana penghematan kuliah 529 sering menjadi pilihan yang lebih baik. 529 rencana investasi tumbuh bebas pajak dan distribusi yang digunakan untuk membayar biaya pendidikan yang berkualitas juga bebas pajak. Mulai tahun 2018, Anda dapat menggunakan hingga $ 10.000 dalam 529 hasil rencana untuk biaya sekolah dasar dan sekolah menengah atas.
Untuk orang tua atau kakek-nenek sudah di jalur untuk memenuhi tujuan pensiun biasanya lebih menguntungkan untuk melihat 529 rencana pertama untuk tabungan kuliah. Namun ketika tujuan pendanaan perguruan tinggi tersebut membutuhkan sedikit lebih banyak fleksibilitas atau kemungkinan anak Anda kuliah di perguruan tinggi kurang pasti, IRA Roth menjadi lebih menarik.
Kita semua memiliki berbagai sasaran kehidupan yang terus-menerus bersaing demi uang hasil jerih payah kita. Roth IRA layak dipertimbangkan jika Anda mencari rekening pajak yang diuntungkan untuk tabungan pensiun dengan fleksibilitas untuk mengakses dana tersebut untuk melengkapi tujuan pendanaan perguruan tinggi. Ketika prioritas keuangan yang lebih penting ada yang prioritasnya lebih tinggi daripada menabung untuk kuliah, menabung di Roth IRA setidaknya bisa memberi Anda ketenangan pikiran bahwa Anda mengambil beberapa langkah untuk menghemat biaya kuliah di masa depan dan pensiun Anda sendiri.