Menginvestasikan kembali Penghasilan Dana Obligasi Anda untuk Mendapatkan Manfaat dari Kekuatan Peracikan
Kekuatan Peracikan
Mari kita lihat mengapa demikian. Katakanlah seorang investor membeli 1.000 lembar saham reksadana obligasi dengan harga saham $ 10 dan imbal hasil 4%.
Demi kejelasan, kami akan berasumsi bahwa harga dan imbal hasil saham dana itu tidak berubah. Investor menerima $ 400 per tahun dalam pendapatan dari dana, atau $ 33,33 setiap bulan.
Jika investor memilih untuk mengambil pendapatan dalam bentuk cek setiap bulan, dia akan memiliki $ 33.33 yang tersedia untuk dibelanjakan. Namun, investor juga akan mempertahankan 1.000 saham aslinya tanpa peluang untuk mendapatkan keuntungan dari kekuatan peracikan.
Di sisi lain, pertimbangkan apa yang terjadi pada akun investor ketika pendapatan ini diinvestasikan kembali. Bulan pertama, $ 33.33 membeli saham baru investor. Daripada memiliki 1.000, dia memiliki 1,003.33. Bulan berikutnya, hasil 4% yang sama menghasilkan $ 33,44, yang kembali diinvestasikan kembali ke dana. Setiap bulan, jumlah penghasilan yang diterima bertambah sedikit, dan setiap kali membeli beberapa lembar lagi dibandingkan dengan bulan sebelumnya.
Ini mungkin tidak terdengar seperti banyak.
Lagi pula, apa gunanya ekstra 11 sen di bulan pertama? Namun seiring waktu, uang ekstra dari reinvestasi benar-benar dapat bertambah:
- Pada akhir tahun pertama, misalnya, investor akan memiliki 1.037,28 saham (senilai $ 10.372) dan penghasilan bulanannya akan meningkat menjadi $ 34,60.
- Pada akhir Tahun 5, akun akan tumbuh menjadi 1216,94 lembar saham ($ 12,169.40), dan hasil 4% yang sama akan menghasilkan $ 40,60.
- Setelah 10 tahun, investor akan memiliki 1485.88 saham ($ 14,858.80), dengan penghasilan bulanan $ 49,50.
Matematika terus dengan cara yang sama tidak peduli seberapa jauh Anda memperpanjang periode waktu, menggambarkan bahwa investor yang memilih untuk menginvestasikan kembali pendapatannya kembali ke dana keluar jauh di depan investor yang mengambil pendapatan secara tunai.
Biaya Dolar Averaging
Setelah mengatakan hal ini, penting juga untuk diingat bahwa proses reinvestasi tidak berfungsi sama bersihnya dalam kehidupan nyata seperti pada contoh di atas. Reksa dana umumnya menghadirkan volatilitas dan risiko yang lebih rendah daripada saham dari saham individu tetapi bahkan dana yang dikelola secara konservatif mengalami fluktuasi harga saham dari waktu ke waktu. Akibatnya, prinsipal dalam contoh di atas tidak akan tepat $ 14,858 - itu bisa lebih tinggi atau lebih rendah tergantung pada kondisi pasar.
Namun ada satu keuntungan dari hal ini: jika harga saham dari dana turun, investor yang secara teratur menginvestasikan kembali secara otomatis membeli membeli lebih banyak saham. Sebaliknya, ketika harga saham naik, investor yang menginvestasikan ulang dividennya membeli lebih sedikit saham. Ini disebut “dollar cost averaging,” dan mengotomatiskan pembelian tinggi dan penjualan rendah.
Harus dikatakan bahwa banyak orang, terutama mereka yang pensiun, perlu mengambil penghasilan dari investasi mereka untuk menambah Jaminan Sosial, pensiun mereka, atau sumber pendapatan pensiun lainnya.
Tetapi jika Anda tidak segera membutuhkan uang tunai di tangan, reinvestasi hampir selalu lebih bijak.
Pelajari lebih lanjut tentang dasar-dasar obligasi di Obligasi 101 .
Penafian : Informasi di situs ini disediakan untuk keperluan diskusi saja, dan tidak boleh ditafsirkan sebagai nasihat investasi. Dalam situasi apa pun, informasi ini tidak mewakili rekomendasi untuk membeli atau menjual sekuritas. Selalu berkonsultasi dengan penasihat investasi dan profesional pajak sebelum Anda berinvestasi.