Hanya pilih broker yang dilindungi oleh perlindungan penting ini
Jika dan ketika sebuah perusahaan pialang bangkrut, tanpa perlindungan dari SIPC, klien akan kehilangan semua aset mereka dan terhapus meskipun bisnis yang mereka pegang, perusahaan seperti Coca-Cola atau Berkshire Hathaway, baik-baik saja.
Sertifikat stok fisik, di sisi lain, dapat hilang selain menjadi kerumitan untuk mendaftar, dimasukkan ke dalam safe deposit box, dikembalikan saat dijual, dan didaftarkan ulang ke pemilik baru. Mengetahui hal ini, pemerintah menciptakan Korporasi Perlindungan Investor Sekuritas - SIPC untuk jangka pendek - pada tahun 1970 melalui Undang-Undang Perlindungan Investor Efek. Ini bukan agen dari pemerintah Federal, tetapi lembaga anggota di mana masing-masing lembaga keuangan yang merupakan bagian dari itu membayar ke dalam sistem.
SIPC tidak melindungi investor terhadap kerugian dari investasi mereka. Semua yang dilakukannya adalah mengganti banyak investasi yang disimpan dalam akun mereka jika pialang atau lembaga keuangan mereka bangkrut. Itu dia. Jika Anda memiliki 500 saham General Electric sebelum kebangkrutan, yang Anda akan dapatkan adalah 500 saham General Electric di rekening broker baru di institusi pilihan Anda setelah kebangkrutan disortir oleh staf SIPC.
Sesederhana itu. Sementara itu, GE mungkin sudah bangun, mungkin sudah turun, atau mungkin tidak ada di mana-mana.
Bagaimana SIPC Bekerja dan Investasi Apa yang Ditanggung
Sangat penting untuk memahami apa yang tidak mencakup SIPC. Menurut situs web resmi, “SIPC tidak mencakup individu yang dijual saham tidak berharga dan sekuritas lainnya.
SIPC membantu individu yang uang, saham, dan sekuritas lainnya dicuri oleh broker atau berisiko ketika broker gagal karena alasan lain, ”Mereka juga melanjutkan dengan mengatakan:
- Ketika SIPC terlibat. Ketika sebuah perusahaan pialang gagal karena uang pelanggan dan sekuritas yang hilang dari akun pelanggan, SIPC biasanya meminta pengadilan federal untuk menunjuk wali amanat untuk melikuidasi perusahaan dan melindungi pelanggannya. Dengan kegagalan perusahaan pialang yang lebih kecil, SIPC terkadang berhubungan langsung dengan pelanggan.
- Investor memenuhi syarat untuk bantuan SIPC. SIPC membantu sebagian besar pelanggan dari perusahaan pialang yang gagal ketika aset hilang dari akun pelanggan. (Daftar investor yang tidak memenuhi syarat dapat ditemukan dalam pertanyaan keempat di bagian selanjutnya dari brosur ini).
- Investasi yang dilindungi oleh SIPC. Uang tunai dan sekuritas - seperti saham dan obligasi - dipegang oleh pelanggan di perusahaan broker yang bermasalah secara keuangan dilindungi oleh SIPC. Di antara investasi yang tidak memenuhi syarat untuk perlindungan SIPC adalah kontrak dan mata uang kontrak komoditas, serta kontrak investasi (seperti kemitraan terbatas) yang tidak terdaftar dengan Securities and Exchange Commission AS di bawah Securities Act of 1933.
- Ketentuan bantuan SIPC. Pelanggan dari perusahaan pialang yang gagal mendapatkan kembali semua surat berharga (seperti saham dan obligasi) yang sudah terdaftar atas nama mereka atau sedang diproses untuk didaftarkan. Setelah langkah pertama ini, aset pelanggan perusahaan yang tersisa kemudian dibagi secara pro rata dengan dana dibagi secara proporsional dengan ukuran klaim. Jika dana yang cukup tidak tersedia di rekening pelanggan perusahaan untuk memenuhi klaim dalam batas-batas ini, dana cadangan SIPC digunakan untuk melengkapi distribusi, hingga batas maksimum $ 500.000 per pelanggan, termasuk maksimum $ 100.000 untuk klaim uang tunai. Dana tambahan mungkin tersedia untuk memenuhi sisa klaim pelanggan setelah biaya likuidasi perusahaan pialang diperhitungkan.
- Bagaimana transfer akun berfungsi. Dalam perusahaan pialang yang gagal dengan catatan akurat, wali amanat yang ditunjuk pengadilan dan SIPC dapat mengatur agar beberapa atau semua akun pelanggan ditransfer ke perusahaan pialang lain. Pelanggan yang akunnya ditransfer akan diberitahu segera dan kemudian memiliki opsi untuk tinggal di perusahaan baru atau pindah ke pialang lain yang mereka pilih.
- Bagaimana klaim dihargai. Biasanya, ketika SIPC meminta pengadilan untuk menempatkan perusahaan pialang yang bermasalah dalam likuidasi, nilai keuangan dari akun pelanggan dihitung sebagai dari "tanggal pengajuan." Jika memungkinkan, saham yang sebenarnya dan sekuritas lainnya yang dimiliki oleh pelanggan dikembalikan kepadanya. atau dia. Untuk mencapai hal ini, dana cadangan SIPC akan digunakan, jika perlu, untuk membeli efek pengganti (seperti saham) di pasar terbuka. Selalu ada kemungkinan bahwa perubahan pasar atau penipuan di perusahaan pialang yang gagal (atau di tempat lain) akan mengakibatkan sekuritas yang dikembalikan kehilangan sebagian - atau bahkan semua - dari nilainya. Dalam kasus lain, sekuritas mungkin telah meningkat nilainya.
Berapa Lama Waktu yang Diperlukan untuk Mendapatkan Investasi Anda Kembali jika SIPC Harus Menginjak dan Menyelesaikan Kepailitan Pialang?
SIPC melanjutkan dengan mengatakan, "Kebanyakan pelanggan dapat mengharapkan untuk menerima properti mereka dalam satu sampai tiga bulan. Ketika catatan perusahaan pialang akurat, pengiriman beberapa sekuritas dan uang tunai kepada pelanggan dapat dimulai segera setelah wali menerima klaim yang lengkap formulir dari pelanggan, atau bahkan lebih awal jika wali dapat mentransfer akun pelanggan ke pialang-dealer lain. Penundaan beberapa bulan biasanya muncul ketika catatan perusahaan pialang yang gagal tidak akurat. Ini juga tidak jarang terjadi penundaan ketika broker yang bermasalah perusahaan atau prinsipal yang terlibat dalam penipuan. "