Bagaimana Beban Penjualan Bekerja dan Haruskah Saya Membayarnya?
Setelah pertemuan mereka, teman saya menghubungi saya dan ingin tahu apa beban penjualan reksadana, apakah dia harus peduli, dan jika beban penjualan 5% terlalu tinggi, terlalu rendah, atau adil.
Ini adalah pertanyaan yang bagus dan setiap investor baru suatu saat akan bertanya. Untuk membantu Anda lebih memahami beban penjualan reksa dana, saya akan memberikan gambaran singkat tentang apa yang mereka, mengapa mereka ada, dan bagaimana Anda harus menangani mereka jika Anda dihadapkan dengan kemungkinan harus membayar satu kepada pialang saham Anda.
Beban Penjualan Reksa Dana Adalah Jenis Komisi
Perusahaan manajemen uang, termasuk perusahaan reksa dana , menghasilkan uang dengan mengumpulkan aset dan mengenakan biaya setiap tahun. Untuk mendapatkan pialang saham untuk menjual dana mereka alih-alih ribuan dana yang ditawarkan oleh pesaing, beberapa reksa dana mencoba untuk mempermanis kesepakatan kompensasi broker dengan menawarkan untuk membayar broker persentase dari semua yang mereka dapatkan dari klien mereka untuk berinvestasi.
Ini disebut "beban" atau "beban penjualan." Pialang yang sukses dapat menghasilkan ratusan ribu dolar hanya dari menjual produk investasi Anda dan bukan dari kinerjanya. Ini adalah sistem insentif miring yang tidak menguntungkan Anda, investor.
Lebih buruk lagi, beban penjualan tidak keluar dari kantong perusahaan reksa dana.
Itu datang langsung dari investasi Anda !
Dua Jenis Beban Penjualan Reksa Dana
Ada dua jenis beban penjualan reksa dana - beban penjualan front-end dan beban penjualan back-end (juga disebut beban penjualan yang ditangguhkan).
- Front End Sales Loads : Ini adalah biaya pemasaran yang dibayar di muka pada saat investasi. Jika Anda menginvestasikan $ 100.000 ke dalam reksa dana dengan beban penjualan 5%, ketika Anda berinvestasi, $ 5.000 akan dikeluarkan dari akun Anda dan digunakan untuk membayar broker dan distributor lain yang membantu Anda memilih investasi itu. Itu berarti Anda akan mulai dengan hanya $ 95.000 uang yang bekerja untuk Anda. Seiring waktu, itu dapat membuat perbedaan besar: Jika reksa dana Anda tumbuh 8% secara majemuk selama 50 tahun, biaya muatan penjualan $ 5.000 akan menghasilkan Anda memiliki $ 234,508 dalam kekayaan kurang.
- Back End Beban Penjualan atau Beban Penjualan yang Ditangguhkan : Ini adalah biaya pemasaran yang dibayarkan ketika Anda menjual investasi. Dengan begitu, semua uang Anda bekerja untuk Anda dari awal, yang berarti lebih banyak peracikan jika Anda memilih reksa dana yang sukses atau produk investasi lainnya. Ini masih mengambil gigitan dari kepemilikan Anda, tetapi kurang berat dalam jangka panjang daripada beban penjualan front-end. Beban penjualan belakang dihitung dalam hampir semua kasus dari investasi awal yang dilakukan, bukan nilai akhir dari kepemilikan ketika Anda menjual posisi Anda.
Beberapa beban penjualan back-end reksa dana memiliki fitur yang menurun. Ini berarti bahwa setiap tahun, Anda akan dimaafkan untuk membayar sebagian dari beban penjualan jika Anda ingin menjual investasi Anda. Dalam banyak kasus, penurunan beban penjualan back-end akan mengakibatkan Anda tidak memiliki beban penjualan sama sekali jika Anda memegang investasi selama tujuh tahun atau lebih, yang dapat mendorong pemikiran jangka panjang. Anda perlu membaca prospektus reksa dana, meskipun, untuk mengetahui rincian kepemilikan spesifik Anda.
Yang harus jelas bagi Anda adalah bahwa beban penjualan reksadana menghasilkan lebih sedikit uang di saku Anda dalam banyak kasus. Yang membawa kita ke salah satu aturan paling penting dari investasi reksa dana: Anda mungkin tidak pernah membeli reksa dana yang memiliki beban penjualan.
Anda Seharusnya Mungkin Tidak Pernah Membeli Reksa Dana dengan Beban Penjualan
Sebagai aturan umum, Anda harus menghindari reksa dana dengan beban penjualan yang melekat pada mereka. Itu murni biaya pemasaran. Anda mengeluarkan buku cek Anda dan menulisnya untuk membayar komisi yang tidak ingin dibayar oleh perusahaan reksa dana itu sendiri! Itu berarti Anda kehilangan semua dividen, bunga, dan keuntungan modal yang mungkin Anda miliki dengan uang itu.
Perusahaan seperti Vanguard dan Fidelity telah membuat dana tanpa beban menjadi norma virtual bagi investor do-it-yourself. Anda dapat mengunjungi situs mereka dan membuka akun secara langsung atau bahkan membeli saham melalui sebagian besar pialang saham .