Studi Vanguard Baru Menghitung Nilai Sejati Penasihat Keuangan
Di antara pertanyaan paling umum yang saya dengar sebagai penasihat keuangan adalah, “Mengapa saya harus mempekerjakan Anda ketika saya dapat mengelola uang saya sendiri? Saya memiliki 401k dan jika saya ingin membuat investasi lain ada banyak informasi dan saran yang tersedia di internet. ”
Saya benar-benar mengerti pertanyaan itu. Saran keuangan biasanya biaya 0,5 persen hingga 1 persen dari portofolio Anda per tahun. Jadi, ya, orang ingin tahu apakah mereka mendapatkan apa yang mereka bayar.
Vanguard, salah satu perusahaan investasi terbesar di dunia, telah memeriksa pertanyaan ini selama 15 tahun. Berdasarkan penelitian, analisis, dan pengujian, Vanguard menyimpulkan bahwa, ya, ada peningkatan hasil yang dapat dikuantifikasi dari bekerja dengan penasihat keuangan. Vanguard menyebut ini menguntungkan Advisor's Alpha. Ketika praktik terbaik tertentu diikuti, hasilnya bisa menjadi Alpha dalam kisaran 3 persen per tahun.
Sebuah studi terpisah oleh Russell Investments, sebuah perusahaan pengelola uang besar, sampai pada kesimpulan yang sama. Russell memperkirakan penasihat keuangan yang baik dapat meningkatkan pengembalian investor sebesar 3,75 persen.
Tidak semua orang menginginkan atau membutuhkan penasihat keuangan. Sekitar seperempat dari investor swasta benar-benar "self-directed," menurut Vanguard. Orang-orang ini benar-benar menikmati berinvestasi. Mereka obsesif mengikuti pasar dan menikmati menciptakan dan melakukan proyeksi keuangan. Mungkin yang paling penting, para investor ini memiliki tingkat disiplin yang luar biasa yang mencegah emosi mereka dari campur tangan dengan strategi investasi jangka panjang mereka.
Mengingat bahwa tiga perempat dari kita tidak "self-directed" ketika menyangkut uang, ada baiknya untuk mengetahui bahwa ada bantuan yang tersedia yang dapat benar-benar terbayar - dalam situasi yang tepat .
Vanguard mengatakan ada beberapa cara di mana penasihat keuangan dapat menambah nilai pada upaya investasi Anda. Di antara manfaat ini adalah panduan untuk mengembangkan strategi investasi secara keseluruhan, alokasi aset, meminimalkan pajak, menyeimbangkan kembali, dan cara menyusun / menarik waktu dari rekening pensiun Anda.
Masing-masing layanan ini dapat meningkatkan pengembalian klien secara bertahap - kadang kala, terkadang secara sporadis.
Tetapi cara terbesar seorang penasihat keuangan dapat menambah nilai - hingga 1,5 persen per tahun dari hasil tahunan yang meningkat - adalah melalui sesuatu yang disebut pembinaan perilaku.
Karena setiap pemain poker yang baik tahu, takut uang tidak menghasilkan uang. Penasihat keuangan terbaik mampu menjaga ketakutan dan emosi klien mereka dengan memberikan saran dan jaminan yang mantap dan berdasarkan fakta ketika pasar menjadi goyah atau gila . Penelitian Russell juga mengidentifikasi ini sebagai manfaat terbesar dari bekerja dengan penasihat keuangan.
Saya tidak bisa cukup menekankan pentingnya fungsi ini. Studi Vanguard tentang lebih dari 58.000 IRA yang diarahkan sendiri menunjukkan bahwa investor yang membuat perubahan material pada strategi mereka BAHKAN SEKALI dalam periode lima tahun dari 2008 hingga 2012 menderita 8 persen-plus hit untuk kinerja.
Studi Morningstar menunjukkan bahwa investor sering menerima pengembalian yang jauh lebih rendah daripada dana yang mereka investasikan. Alasannya: mereka lari ke dana setelah mereka melakukannya dengan baik dan membuang dana lain tepat sebelum mereka lepas landas. Dengan kata lain, mereka menjual rendah dan membeli tinggi. Penasihat dapat mencegah perilaku kontra-produktif semacam itu.
Saldo tidak memberikan pajak, investasi, atau layanan keuangan dan saran. Informasi tersebut disajikan tanpa mempertimbangkan tujuan investasi, toleransi risiko atau keadaan keuangan dari investor tertentu dan mungkin tidak cocok untuk semua investor. Kinerja masa lalu bukan merupakan indikasi hasil di masa mendatang. Investasi melibatkan risiko termasuk kemungkinan kehilangan pokok.